华尔街在新的一周开盘时表现谨慎，因美国和欧盟之间期待已久的贸易协议未能显著提振市场情绪，投资者转而关注可能是关键一周的中央银行决策和企业财报。本周迎来本财报季最繁忙的日程之一，同时将发布美联储的最新政策声明和一系列劳动力市场数据，这些数据可能影响到秋季的降息预期。在因不确定性而抑制的风险偏好下，股市走势不明，债券收益率有所上升，大宗商品对地缘政治新闻反应更加剧烈。
重点摘要:
- 标普500 指数在盘中创下新高后收盘持平：标普 500 指数上涨 0.02% 至 6,389.77 点，虽然盘中一度触及新的历史高位，但随着对美欧贸易协议的热情迅速消退，未能保持涨势。投资者将目光转向充满重要事件的一周，包括美联储的政策会议和 150 多家标普 500 公司（包括微软、Meta、亚马逊和苹果）的财报。
- 道琼斯下跌，纳斯达克表现优异，半导体板块提振科技股：道琼斯工业平均指数下跌64.36点，或0.14%，至44,837.56点，受周三联邦公开市场委员会（FOMC）决定前谨慎情绪的影响。纳斯达克综合指数上涨0.33%，创下21,178.58点的新纪录，主要得益于与人工智能相关的芯片制造商和服务器硬件股票的强劲表现。
- 欧洲股市回落，贸易乐观情绪消退：随着对美欧关税协议的初步热情消退，Stoxx 600 指数收盘下跌 0.23%。德国DAX指数下跌1.02%，巴黎CAC 40指数将盘中0.9%的涨幅抹平，收盘持平，伦敦FTSE 100指数下跌0.43%，延续了其两天的跌势。汽车股领跌，跌幅达1.8%，因成本上升的警告。英国商品出口占总贸易的比重降至创纪录的40.8%低点，强化了英国向服务业转型的趋势。同时，英国工业联盟的数据显示，英国零售销售连续第十个月萎缩，7月份的读数为-34，好于6月份的-46。
- 亚太市场走势不一，中美贸易谈判在斯德哥尔摩开始：随着中美谈判在斯德哥尔摩开始，整个地区的市场表现参差不齐。中国的沪深300指数上涨0.21％，香港的恒生指数增加0.68％，主要受稀土和保险公司的上涨推动。三星在确认与特斯拉达成的165亿美元的芯片交易后，股价在首尔暴涨超过6％，带动韩国综合指数上涨0.42％，尽管科斯达克指数下跌0.32％。印尼基准股指上涨1.34％，创下九个月来的新高，越南市场连续五天上涨，澳大利亚的ASX 200指数上涨0.36％。印度的Nifty 50指数在近期走强后回调下跌0.60％。
- 油价上涨，因欧盟能源承诺和俄罗斯最后期限提振市场：布伦特原油上涨2.34%，至70.04美元，WTI上涨2.38%，至66.71美元。此前特朗普总统缩短了俄罗斯结束战争的最后期限，并证实欧洲大规模采购美国能源。液化天然气(LNG)股票上涨，OPEC+重申在周日的产量决策前呼吁成员国遵守协议。
- 美国国债收益率在美联储决策和通胀数据公布前走高：债券市场保持稳定，但受到上行压力，10年期国债收益率上升至4.416%，2年期国债收益率为3.93%，30年期国债收益率为4.963%。由于新关税的实施给通胀前景带来不确定性，交易员对任何九月降息的暗示都保持敏感。
外汇今日重点:
- 欧元/美元跌破50日均线 双顶反转加速：欧元/美元收于1.1589，跌幅1.30%，在创下1.1771的高点和1.1585的低点后，录得自6月初以来最陡峭的单日跌幅。周一的大幅下跌标志着连续第三天的日下降，并将价格直接推向上升的50日均线1.1564，这现在作为即时支撑。此次下跌确认了1.1900区域的双顶拒绝，价格在7月份两次未能突破这一区域，动能显然从之前的看涨趋势转向。目前，50日线是更深层次如1.1440和靠近1.1340的100日均线之前的最后一道防线。若反弹至1.1670上方可能有助于稳定该货币对，但只有重新收在1.1770以上才能中和当前的看跌压力。
- 英镑/美元跌破 50 日均线，卖家重新掌握短期控制权：英镑/美元以 1.3354 结束本交易日，下跌 0.61%，盘中最高 1.3453，最低 1.3352，首次在超过一个月后收于 50 日均线 1.3532 以下。这标志着该货币对连续第三根红烛，确认了看涨动能的丧失，并将短期焦点转移到 1.3329 的 100 日均线，刚好位于当前价格下方。尽管 100 日和 200 日均线分别在 1.3329 和 1.2978 上升，7 月的急剧回调现已抹去大部分月度涨幅。未能守住接近 1.3800 的 7 月高点以及跌破 50 日均线下方的趋势支撑，表明将展开更深的调整。如果 100 日均线未能守住，空头可能将价格推向 1.3250，并有可能跌至由 200 日均线支撑的 1.3000–1.2980 区间。上行方面，需要反弹至 1.3450 以上才能恢复稳定并重新打开 1.3530–1.3600 阻力带。
- 美元/日元测试阻力区间，多头推动200日均线：美元/日元收盘于148.54，上涨0.60%，盘中最高达148.58，最低至147.51，买方连续第三个交易日保持控制。周一的强劲阳线延续了从7月中旬开始的反弹，使该货币对突破了50日均线（145.28）和100日均线（145.67），目前价格位于200日均线（149.54）下方。自本月早些时候跌破141以来，该货币对大幅反弹，重新夺回了关键水平，并进入148.50至149.50之间的重要阻力区。只要价格保持在147.00以上，动能仍然看涨，但接近200日均线可能会引发疲劳和获利回吐。突破149.50将打开通往151.00区域的大门，而未能突破阻力可能会导致价格回落至147.30或接近100日均线的145.67。
- 欧元/英镑从高位回落但保持强劲的看涨结构：欧元/英镑当天收于0.8679，较高点0.8752和低点0.8667下跌了0.64%。此次回调标志着连续第二个下跌烛台，但仍然保持在自5月中旬以来已建立的上升趋势内。50日、100日和200日简单移动平均线(SMA)分别在0.8544、0.8503和0.8415上方稳步上升，突显出基础看涨结构的强劲。周一从0.8750处的回调似乎是修正性的，而非趋势结束，只要价格保持在0.8600以上，尤其是在50日SMA之上，上升轨迹依然完好。若价格回升至0.8720以上，将恢复涨势，并可能进一步上探至0.8780和0.8820。然而，如果日线收盘低于0.8600，将会削弱短期前景，并可能重新测试接近0.8540的突破区。
- 金价跌破关键支撑，熊市目标瞄准更深的回调至$3,300: 黄金收于$3,317，下跌0.55%，在$3,345的高点和$3,301的低点之间波动后，金价连续第四个交易日收阴。周一的交易中，价格明显跌破了50日简单移动平均线(SMA) $3,335，这是自五月以来首次大幅收于这一关键水平下方，表明短期控制权发生变化。尽管整体趋势仍然看涨，100日和200日简单移动平均线(SMA)分别上升至$3,242和$2,982，但由于上周未能持稳在$3,400上方，动能显然已经减弱。短期偏好已经转为看跌，价格徘徊在$3,300上方，而没有任何明显的支撑迹象。若能有效跌破$3,300，将打开通向100日均线$3,242的道路，同时$3,260水平也提供轻微支撑。
市场动态:
- 超微计算机公司因人工智能乐观预期飙升：由于投资者对其人工智能服务器产品持续需求的热情增长，该公司股价大涨超过10%，领涨标普500指数。
- 由于贸易协议的缓解，AMD和半导体股票上涨：先进微设备（AMD）上涨了4%，而安森美（ON）、科磊（KLA）、阿斯麦（ASML）和迈威尔（Marvell）上涨了2-3%，因为芯片制造商受益于美欧关税不确定性的减少。
- 由于油价上涨2%，能源类股上涨：Diamondback Energy上涨4%，Devon上涨3%，而APA、康菲石油和Phillips 66均上涨超过2%，因地缘政治新闻推动原油价格上涨。
- 液化天然气和天然气出口商在欧盟承诺下受益：Venture Global 股价上涨 4%，Cheniere Energy 股价上涨 1%，此前欧盟在贸易协议中承诺大量购买美国能源。
- 摩根大通上调评级后，耐克股价上涨：分析师将评级上调至“增持”，目标价为93美元，表示品牌势头改善，该股成为道指成份股中的领涨者。
- Revvity公司因盈利前景疲弱股价下跌：该公司将全年每股收益预期下调至低于市场共识水平，导致其当天在标准普尔500指数中跌幅最大。
- 康泰纳仕下跌：在康托·菲茨杰拉德将其股票评级下调至中性后，股价下跌，原因是短期内缺乏催化剂。
- Coinbase股价因分析师下调评级而下跌：Monness Crespi Hardt因估值问题将其评级从买入下调至中性后，股票下跌。
- 吉利德因监管风险下跌：投资者对卫生产生报告可能解散一个关键咨询小组的报道作出反应，此举引发了对未来HIV预防药物覆盖范围的质疑。
本周开盘时市场持谨慎态度，投资者超越了美国-欧盟关税突破的消息，转而关注接下来的更直接驱动因素，包括美联储的政策决定、关键科技公司的业绩以及备受关注的美国就业报告。尽管受贸易相关消息和油价上涨影响，芯片和能源股表现优于大盘，但全球股市的整体情绪仍然较为谨慎。欧洲市场因贸易协议乐观情绪消退而下跌，亚洲市场则因即将重启的美中谈判而波动不一。
