หุ้นร่วงลงอีกครั้งเนื่องจากอัตราผลตอบแทนเพิ่มขึ้น แต่หุ้นของ Oracle เพิ่มขึ้นหลังจากปิดตลาดเนื่องจากดีลกับ TikTok

หุ้นสหรัฐฯ ปิดตัวลงต่ำกว่าเดิมในวันพฤหัสบดีต่อเนื่องเป็นวันที่สาม เนื่องจากอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลที่เพิ่มขึ้นและการลดลงของหุ้นเทคโนโลยีสำคัญๆ ส่งผลกระทบต่อความเชื่อมั่น Oracle ถูกกดดันอีกครั้งในระหว่างการซื้อขายปกติ ขยายการลดลงอย่างรุนแรงหลายวัน แต่หุ้นกลับดีดตัวขึ้นมากกว่า 1% หลังการซื้อขายหลังจากที่มีการยืนยันว่าจะมีบทบาทสำคัญในโครงการ TikTok US มูลค่า 14 พันล้านดอลลาร์ที่เพิ่งได้รับอนุมัติ ประธานาธิบดีทรัมป์ลงนามคำสั่งบริหารสนับสนุนข้อตกลงนี้ โดยที่ Oracle, Silver Lake และกองทุน MGX ของอาบูดาบีจะเข้าควบคุมทรัพย์สิน ทำให้ยักษ์ใหญ่ด้านซอฟต์แวร์ได้แรงหนุนขึ้นใหม่แม้จะยังมีความกังวลเรื่องราคาหุ้นที่สูงเกินไปก็ตาม

สรุปประเด็นที่ควรจับตา:

• ดาวร่วงลงจากการเทขายอย่างต่อเนื่อง: ดัชนีดาวโจนส์อุตสาหกรรมลดลง 173.96 จุด หรือ 0.38% ปิดที่ 45,947.32 โดยได้รับผลกระทบจากความอ่อนแอของหุ้น Tesla และ Oracle ดัชนีนี้บันทึกการขาดทุนเป็นวันที่สามติดต่อกัน
• S&P 500 ร่วงลงเนื่องจากความอ่อนแอของภาคเทคโนโลยี โดยลดลง 0.50% มาอยู่ที่ 6,604.72 โดยมีการลดลงของผู้ผลิตชิปและธุรกิจคลาวด์ที่ดึงดัชนีลงต่ำกว่าเดิม
• Nasdaq ยังคงลดลง: ดัชนี Nasdaq Composite ปิดลดลง 0.50% ที่ระดับ 22,384.70 เนื่องจากหุ้นเทคโนโลยีถูกขายออกโดยทั่วไป Tesla ร่วงลง 4% ขณะที่ผู้ผลิตชิปรวมถึง Micron และ Nvidia ก็ปิดในแดนลบเช่นกัน
• หุ้นยุโรปปิดตัวลดลงในวงกว้าง: ดัชนี Stoxx 600 ปิดลดลง 0.71% โดยทุกดัชนีหลักอยู่ในแดนลบ ดัชนี FTSE 100 ของลอนดอนลดลง 36.45 จุด หรือ 0.39% ปิดที่ 9,213.98 จุด, ขณะที่ CAC 40 ลดลง 48 จุด หรือ 0.62% ดัชนี DAX ของเยอรมนีลูด 0.6% มาที่ 23,521 จุด และดัชนี FTSE MIB ของอิตาลีถอยลง 0.4% ปิดที่ 42,242 จุด หุ้นกลุ่มหรูหราประสบความกดดันหลังจากการกล่าวหาโดยนักขายชอร์ตต่อ Brunello Cucinelli ซึ่งลดลงเกือบ 20% ก่อนที่การซื้อขายจะถูกระงับ บริษัทเทคโนโลยีทางการแพทย์ก็ได้รับผลกระทบหลังจากสหรัฐอเมริกาเริ่มการสอบสวนความมั่นคงแห่งชาติเกี่ยวกับการนำเข้าอุปกรณ์และหุ่นยนต์ ทำให้ Siemens Healthineers ลดลง 3.5%, Philips ลดลง 3% และ Convatec ลดลง 5.6% ในทางตรงกันข้าม H&M เพิ่มขึ้น 9.8% หลังจากรายงานผลประกอบการไตรมาสที่ดีกว่าคาด นำการเพิ่มขึ้นในภาคค้าปลีก SAP ลดลง 1.2% หลังจากคณะกรรมาธิการยุโรปเปิดการตรวจสอบการต่อต้านการผูกขาด ขณะที่ Petershill Partners เพิ่มขึ้นกว่า 33% หลังจากประกาศแผนที่จะเพิกถอนจากลอนดอน นอกจากนี้ การเติบโตการให้สินเชื่อของธนาคารยูโรโซนเร่งตัวขึ้น ขณะที่ข้อมูลความเชื่อมั่นของเยอรมนีแสดงสัญญาณของการฟื้นตัวเล็กน้อย
• ตลาดเอเชีย-แปซิฟิกผสมผสาน, ญี่ปุ่นทำสถิติ: ดัชนี Nikkei 225 ของญี่ปุ่นเพิ่มขึ้นเป็นวันที่หกติดต่อกัน ปิดที่สถิติ 45,754.93 ในขณะที่ดัชนี Topix ก็ทำสถิติสูงสุดใหม่ที่ 3,185.35 ที่อื่นๆ ภาพรวมเป็นผสม: ดัชนี Hang Seng ของฮ่องกงลดลง 0.13% ปิดที่ 26,484.68 แม้ว่า Chery จะเริ่มมีการเปิดตัวยกประโยชน์นี้ แต่ Xiaomi เพิ่มขึ้น 3.7% จากการเปิดตัวผลิตภัณฑ์ใหม่ ดัชนี CSI 300 ของจีนเพิ่มขึ้น 0.6% ปิดที่ 4,593.49 ดัชนี Kospi ของเกาหลีใต้ปิดไปที่ 3,471.1 โดยไม่เปลี่ยนแปลงมากนัก และดัชนี Kosdaq ลดลง 0.98% ดัชนี Taiex ของไต้หวันลดลง 0.66% เนื่องจากหุ้น TSMC ลดลง 1.49% จากรายงานว่า Intel ต้องการการลงทุนจาก Apple แม้ว่าการหยุดใช้ชิปของ Intel ทำให้การสนับสนุนนี้มีแนวโน้มลดลง ดัชนี S&P/ASX 200 ของออสเตรเลียกลับมาแข็งแรงหลังจากอ่อนในช่วงเช้า ปิดเพิ่มขึ้น 0.1% ที่ 8,773 เนื่องจากความแข็งแกร่งในหุ้นทรัพยากรชดเชยการขาดทุนในหุ้นเทคโนโลยี
• จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานในสหรัฐลดลง GDP ถูกปรับขึ้น: จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานเริ่มต้นอยู่ที่ 218,000 คนในสัปดาห์สิ้นสุดวันที่ 20 กันยายน ซึ่งต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่ 235,000 คน และลดลงจากสัปดาห์ก่อนที่ 232,000 คน ข้อมูลชี้ถึงความยืดหยุ่นของตลาดแรงงานแม้การจ้างงานชะลอตัว ในขณะเดียวกัน GDP ของสหรัฐสำหรับไตรมาสที่สองถูกปรับขึ้นอย่างมากเป็น 3.8% ต่อปีจาก 3.3% ซึ่งสะท้อนถึงการใช้จ่ายของผู้บริโภคที่เพิ่มขึ้นและการลงทุนในทรัพย์สินทางปัญญาที่แข็งแกร่งขึ้น
• ราคาน้ำมันเพิ่มขึ้นเล็กน้อย: น้ำมันดิบเบรนท์เพิ่มขึ้น 33 เซนต์ หรือ 0.48% เป็น 69.64 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ขณะที่ WTI เพิ่มขึ้น 29 เซนต์ หรือ 0.45% เป็น 65.28 ดอลลาร์ การเพิ่มขึ้นเล็กน้อยนี้ต่อเนื่องจากการเพิ่มขึ้นของวันก่อนหน้านี้ เมื่อมีการลดลงของปริมาณน้ำมันดิบสำรองในสหรัฐอเมริกาอย่างไม่คาดคิด และความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ที่กระตุ้นให้ราคาสูงขึ้น ปัจจัยด้านอุปทานอยู่ในความสนใจหลังจากรัสเซียขยายข้อจำกัดในการส่งออกเชื้อเพลิง
• อัตราผลตอบแทนพันธบัตรกระทรวงการคลังเพิ่มขึ้นตามข้อมูล: อัตราผลตอบแทนพันธบัตรกระทรวงการคลังอายุ 10 ปีเพิ่มขึ้นเป็น 4.172% หลังจากข้อมูลแรงงานและ GDP ที่แข็งแกร่ง อัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 2 ปีเพิ่มขึ้นกว่า 6 จุดฐานเป็น 3.661% ในขณะที่อัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 30 ปีเปลี่ยนแปลงเล็กน้อยที่ 4.749% ความยืดหยุ่นของเศรษฐกิจสหรัฐได้บรรเทาความคาดหวังเกี่ยวกับการผ่อนคลายนโยบายการเงินของ Fed ในระยะสั้น ส่งผลกดดันต่อหุ้น

FX วันนี้:

• EUR/USD ร่วงลงสู่แนวรับสำคัญ: EUR/USD ปิดที่ 1.1661 ลดลง 0.66% หลังจากซื้อขายในช่วงระหว่าง 1.1754 และ 1.1661 คู่เงินสิ้นสุดที่ระดับต่ำสุดของช่วงการซื้อขายซึ่งสะท้อนถึงแรงขายที่แข็งแกร่ง ในขณะที่แรงขับเคลื่อนเปลี่ยนไปทางฝั่งหมีหลังจากแตะระดับสูงสุดล่าสุดที่เหนือ 1.1850 แนวรับมาจากค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วันที่ 1.1678 แม้ว่าการปิดต่ำกว่า 1.1700 จะทำให้มุมมองมีแนวป้องกันมากขึ้น แนวโน้มขาขึ้นในทิศทางที่กว้างขึ้นตั้งแต่เดือนพฤษภาคมยังคงอยู่ ช่วยโดยแนวรับที่สูงขึ้นติดต่อกันและค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100 วันที่ 1.1585 ในขณะที่ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วันอยู่ต่ำกว่าที่ 1.1151 ความเชื่อมั่นระยะสั้นกลับเป็นขาลง โดยมีแนวรับทันทีที่ 1.1650 และ 1.1600 ในขณะที่แนวต้านอยู่ที่ 1.1720 และ 1.1780
• GBP/USD ขยายการลดลงหลังจากทะลุ 1.3400: GBP/USD ปิดที่ 1.3338 ลง 0.82% หลังจากเคลื่อนไหวระหว่าง 1.3450 ถึง 1.3333 คู่นี้ปิดที่ระดับต่ำสุดของเซสชั่น, แสดงถึงการทะลุต่ำกว่า 1.3400 ซึ่งเคยเป็นฐานล่าง การเคลื่อนไหวที่ลดลงนี้เสริมสร้างทิศทางขาลง โดยราคาปัจจุบันอยู่ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วันที่ 1.3469 และ 100 วันที่ 1.3487 ซึ่งด้วยกันก่อตัวเป็นโซนแนวต้านใหม่ แม้ว่าทิศทางทั่วไปตั้งแต่เดือนกรกฎาคมจะแสดงสูงขึ้นเรื่อย ๆ แต่การล้มเหลวซ้ำซากใกล้ 1.3700 และการขายล่าสุดเน้นย้ำโครงสร้างที่อ่อนแอลง ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วันที่ 1.3124 ให้จุดอ้างอิงในระยะยาวหากแรงกดดันยังคงอยู่ แนวต้านทันทีอยู่ที่ 1.3400 แล้ว 1.3480 ในขณะที่แนวรับอยู่ที่ 1.3300 ตามด้วย 1.3250 และ 1.3200
• USD/JPY ทดสอบระดับ 150.00 ในขณะที่นักลงทุนกลุ่มกระทิงกำลังสร้างแรงผลักดัน: USD/JPY ปิดที่ 149.78 เพิ่มขึ้น 0.59% หลังจากซื้อขายระหว่าง 148.56 และ 149.93 คู่นี้ปิดใกล้กับขอบบนของช่วงส่งสัญญาณถึงแนวโน้มขาขึ้นที่แข็งแกร่ง ซึ่งถูกขับเคลื่อนโดยการทะลุผ่านเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วัน ที่ระดับ 148.48 การเปลี่ยนแปลงนี้ได้ดึงความสนใจไปยังระดับจิตวิทยา 150.00 ซึ่งมีการคาดการณ์ว่าจะมีแรงต้านหนักในอดีตเนื่องจากการล้มเหลวซ้ำซ้อน ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วัน ที่ 147.71 และ 100 วัน ที่ 146.41 ตอนนี้อยู่ต่ำกว่า สนับสนุนแนวโน้มขาขึ้นและยืนยันว่าแรงผลักดันได้หันมาเป็นผู้ซื้อ การสนับสนุนทันทีอยู่ที่ 149.00 และจากนั้น 148.50 ระดับเหล่านี้ตรงกับระดับต้านทานเดิม
• AUD/USD ร่วงกลับสู่แนวรับ 0.6500: คู่สกุลเงิน AUD/USD ปิดที่ 0.6537 ลดลง 0.69% หลังจากมีการซื้อขายระหว่าง 0.6604 และ 0.6526 การเคลื่อนไหวของคู่สกุลเงินนี้เป็นไปในทิศทางขาลงอย่างมั่นคง โดยยังคงลดลงจากจุดสูงสุดในเดือนกันยายนที่เหนือระดับ 0.6700 และเลื่อนไปอยู่ในพื้นที่แนวรับสำคัญ ขณะนี้ราคาอยู่ในช่วงทดสอบค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วันที่ 0.6538 โดยมีค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100 วันอยู่ข้างล่างที่ 0.6514 ทำให้บริเวณ 0.6500 มีความสำคัญในระยะสั้น ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วันที่ 0.6399 เป็นแนวรับที่ลึกลงไปอีก ผู้ขายคอยหยุดการปรับขึ้นของราคาใกล้ระดับ 0.6650 อย่างต่อเนื่อง และการถูกปฏิเสธล่าสุดนี้ยืนยันการครอบงำของแรงขายในระยะสั้น ขณะนี้แนวต้านอยู่ที่ 0.6580 และถัดไปที่ 0.6620 ในขณะที่หากราคาปิดต่ำกว่า 0.6500 จะเปิดเผยถึงระดับ 0.6460 และ 0.6400
• ราคาทองคำยังคงแข็งแกร่งขณะที่การปรับตัวของราคายังคงอยู่ใกล้จุดสูงสุด: ทองคำปิดที่ $3,745 ขึ้น 0.28% หลังจากการซื้อขายระหว่าง $3,761 และ $3,722 การซื้อขายในเซสชั่นนี้อยู่ในขอบเขตที่ไม่กว้างมาก โดยผู้ซื้อสามารถป้องกันการปรับลงของราคาและรักษาราคาให้อยู่ใกล้จุดสูงสุดล่าสุดได้ การปรับตัวเพิ่มขึ้นตั้งแต่ต้นเดือนกันยายนยังคงได้รับการสนับสนุนอย่างดี โดยราคายังคงอยู่เหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่หลักๆ ทั้งหมด ได้แก่ เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วัน ที่ $3,466 เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100 วัน ที่ $3,396 และเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วัน ที่ $3,153 ความชันของการปรับตัวขึ้นล่าสุดเพิ่มความเสี่ยงในการแกว่งตัวกลับ แต่โครงสร้างยังคงเป็นขาขึ้นอย่างมั่นคง แนวต้านทันทีอยู่ที่ $3,760–3,780 ขณะที่แนวรับอยู่ที่ $3,720 และ $3,680 ซึ่งอาจถูกทดสอบอีกครั้งในการปรับตัว

ความเคลื่อนไหวของตลาดหุ้น:

• หุ้นชิปถ่วงแนสแด็ก: หุ้นของบริษัท Micron Technology ลดลงมากกว่า 3%, ขณะที่ ARM Holdings และ ON Semiconductor ลดลงมากกว่า 2%. ชื่อหุ้นอื่น ๆ ในกลุ่มเช่น Microchip Technology, Broadcom, Qualcomm, NXP Semiconductors และ Texas Instruments ก็ลดลงมากกว่า 1% ทำให้กลุ่มนี้ตกต่ำลง.
• หุ้นที่เชื่อมโยงกับคริปโตถอยกลับ: การลดลงของ Bitcoin กว่า 2% สู่ระดับต่ำสุดในรอบสองสัปดาห์ กระทบกับบริษัทที่เกี่ยวข้องกับคริปโตเคอร์เรนซีอย่างมาก MicroStrategy ลดลงกว่า 7% ขณะที่ Coinbase, MARA Holdings, Riot Platforms, Galaxy Digital และ Bit Digital ทั้งหมดลดลงกว่า 4%
• CarMax ร่วงหนักจากผลประกอบการที่แย่: หุ้นของ CarMax ดิ่งลงมากกว่า 20% หลังจากรายงานยอดขายและรายได้ในไตรมาสที่ 2 อยู่ที่ $6.59 พันล้าน ซึ่งต่ำกว่าความคาดหวังที่ $7.01 พันล้านอย่างมาก
• หุ้นของ Intel พุ่งขึ้นหลังจากรายงานการลงทุนของ Apple: Intel เพิ่มขึ้นกว่า 8% หลังจากมีรายงานว่าบริษัทได้ติดต่อ Apple เกี่ยวกับการรักษาการลงทุน เรื่องนี้ทำให้หุ้นของ Intel ขึ้นไปอยู่ในอันดับต้น ๆ ของ S&P 500 และ Nasdaq 100
• IBM พุ่งขึ้นจากความก้าวหน้าด้านควอนตัม: IBM เพิ่มขึ้นมากกว่า 5% นำกลุ่มผู้ทำกำไรในดัชนีดาวโจนส์ หลังจาก HSBC เน้นย้ำถึงความก้าวหน้าในการใช้โปรเซสเซอร์ควอนตัม Heron ของบริษัทเพื่อปรับปรุงการทำนายราคาพันธบัตรในตลาดการเงิน
• Freeport-McMoRan ขยายการขาดทุนหนัก: หุ้นของ Freeport-McMoRan ลดลงกว่า 6% เพิ่มเติมจากการดิ่งลง 16% ในวันก่อนหน้า หลังจากที่บริษัทหยุดกิจกรรมที่เหมือง Grasberg ในอินโดนีเซียเนื่องจากดินถล่มที่ทำให้เกิดการเสียชีวิต และประกาศภาวะจำยอมทางการค้าสำหรับสัญญาทองแดง
• หุ้นลิเธียมพุ่งขึ้นจากความสนใจของสหรัฐอเมริกา: หุ้นของบริษัท Lithium Americas เพิ่มขึ้นกว่า 22% ต่อเนื่องจากการเพิ่มขึ้นเกือบสองเท่าเมื่อวันพุธ หลังมีรายงานว่ารัฐบาลของทรัมป์อาจขอถือหุ้นในบริษัทนี้ หุ้นของบริษัท Albemarle ก็เพิ่มขึ้นกว่า 4% เช่นกันจากข่าวดังกล่าว

ตลาดหุ้นยังคงถอยต่อเนื่องโดยนักลงทุนพิจารณาถึงมูลค่าที่สูงเกินไป, ผลตอบแทนที่เพิ่มขึ้น และการลดลงของโมเมนตัมในหุ้นเทคโนโลยีที่มีชื่อเสียงเช่น Oracle และ Tesla ข้อมูลเศรษฐกิจที่แข็งแกร่งยิ่งเพิ่มความกดดันด้วยการทำให้โอกาสในการผ่อนคลายของ Fed ลดลง ในขณะที่ความระมัดระวังต่อข้อมูลเงินเฟ้อที่กำลังจะออกมาและความเสี่ยงทางการเมืองจำกัดความต้องการเสี่ยง ด้วยตลาดในยุโรปและเอเชียยังคงแสดงผลประกอบการที่ไม่แน่นอน ตลาดยังสมดุลอย่างละเอียดในขณะที่ผู้เข้าร่วมตลาดกำลังมองหาทิศทางใหม่ก่อนสิ้นสัปดาห์