หุ้นสหรัฐปรับตัวลดลงในวันพฤหัสบดีเนื่องจากแรงขายใหม่ในหุ้นของบริษัทที่ได้รับประโยชน์จากปัญญาประดิษฐ์ทำให้ความเชื่อมั่นในตลาดโดยรวมลดลง ความกังวลเรื่องมูลค่าหุ้นกลับมาอีกครั้งหลังจากมีการรายงานผลประกอบการที่หลากหลายภายในอุตสาหกรรม ขณะที่การประกาศปลดพนักงานจำนวนมากในเดือนตุลาคมได้สร้างความไม่สบายใจใหม่เกี่ยวกับความแข็งแกร่งของตลาดแรงงานในช่วงเวลาที่ความชัดเจนทางเศรษฐกิจกำลังลดลงท่ามกลางการปิดตัวของรัฐบาล ผู้ลงทุนยังคอยติดตามความเคลื่อนไหวในกรุงวอชิงตัน ที่การโต้แย้งของศาลสูงสุดเกี่ยวกับอำนาจภาษีได้จุดประกายความคาดหวังเกี่ยวกับการเปลี่ยนแปลงนโยบายในอนาคต

สรุปประเด็นที่ควรจับตา:

  • ดาวโจนส์ร่วงเนื่องจากหุ้น AI มีผลกระทบต่อความเชื่อมั่น: ดาวโจนส์อุตสาหกรรมร่วงลง 398.70 จุด หรือ 0.84% ปิดที่ 46,912.30 การขาดทุนเกิดขึ้นจากหุ้นขนาดใหญ่ที่เกี่ยวข้องกับการซื้อขาย AI ซึ่งสะท้อนให้เห็นถึงการตรวจสอบมูลค่าใหม่ท่ามกลางการตอบสนองต่อผลประกอบการที่หลากหลาย
  • S&P 500 ลดลงเมื่อตลาดโดยรวมอ่อนแอ: ดัชนี S&P 500 ลดลง 1.12% ปิดที่ 6,720.32 โดยมีการลดลงในเกือบทุกภาคส่วนหลัก เทคโนโลยีเป็นภาคที่ส่งผลกระทบมากที่สุด ขณะที่ภาคการป้องกันมีผลการดำเนินงานค่อนข้างคงที่
  • Nasdaq ลดลงเมื่อการซื้อขาย AI กลับตัว: ดัชนี Nasdaq Composite ร่วงลง 1.9% ปิดที่ 23,053.99 ทำให้ Nasdaq 100 มีผลงานรายสัปดาห์ที่อ่อนแอที่สุดนับตั้งแต่ต้นเดือนเมษายน หุ้นที่เชื่อมโยงกับ AI ที่สำคัญหลายตัว เช่น Nvidia, Microsoft, AMD และ Palantir ต่างบันทึกการลดลงอย่างมาก
  • หุ้นยุโรปปิดลดลงเนื่องจากรายงานผลประกอบการ ข้อมูลทางเศรษฐกิจ และการตัดสินใจของธนาคารกลางอังกฤษ โดยดัชนี Stoxx 600 ลดลง 0.7% โดยมีการขาดทุนในทั้งกลุ่มรอบและกลุ่มป้องกันความเสี่ยง. ดัชนี FTSE 100 ลดลง 0.42% หลังจากธนาคารกลางอังกฤษคงอัตราดอกเบี้ยที่ 4% ด้วยผลการโหวตที่คาดไม่ถึงที่ 5-4 ครั้ง ซึ่งบ่งชี้ว่าถึงแม้อัตราเงินเฟ้อจะพุ่งขึ้นมาสูงสุดแล้ว นักวางนโยบายยังคงระมัดระวังที่จะผ่อนคลายนโยบายก่อนเวลาอันควร. ดัชนี CAC 40 ลดลง 1.36% และดัชนี DAX ลดลง 1.31% โดยมีการอัพเดทจากบริษัทต่างๆ ที่ชี้ให้เห็นถึงความไม่แน่นอนในกลุ่มอุตสาหกรรม ก่อสร้าง และผู้บริโภค. ยอดค้าปลีกในเขตยูโรโซนลดลงอย่างไม่คาดคิด 0.1% ในเดือนกันยายน ทำให้ความหวังในการฟื้นตัวของความต้องการซับซ้อนขึ้น ขณะที่ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ในภาคก่อสร้างในอังกฤษและในเขตยูโรยังคงแสดงถึงการหดตัวต่อเนื่อง.
  • เอเชียขยับสูงขึ้น นำโดยการฟื้นตัวของ AI และความแข็งแกร่งด้านการค้า: ตลาดหุ้นในภูมิภาคเอเชียแปซิฟิกปรับตัวขึ้น สะท้อนถึงความเชื่อมั่นในตลาดสหรัฐฯ ก่อนที่จะมีการปรับตัวลงเมื่อวันพฤหัสบดี โดยหุ้นในกลุ่มซัพพลายเชน AI และบริษัทที่เกี่ยวข้องกับเซมิคอนดักเตอร์เป็นผู้นำการเพิ่มขึ้น ดัชนี Nikkei 225 ของญี่ปุ่นเพิ่มขึ้น 1.34% และดัชนี Topix เพิ่มขึ้น 1.38% โดยได้รับการสนับสนุนจากบริษัท Advantest, Renesas และ Disco Corp ดัชนี PMI ภาคบริการของญี่ปุ่นยังคงสูงกว่า 50 อยู่ที่ 53.1 ซึ่งแสดงถึงการขยายตัวที่ยังคงดำเนินต่อไป แม้การเติบโตของคำสั่งจะชะลอตัวลงและแรงกดดันด้านต้นทุนเพิ่มขึ้น ดัชนี Kospi ของเกาหลีใต้เพิ่มขึ้น 0.55% โดยได้รับการสนับสนุนจาก SK Hynix ขณะที่ดัชนี Kosdaq มีการลดลงเล็กน้อย ดัชนี Hang Seng ของฮ่องกงปรับตัวเพิ่มขึ้น 2.12% และดัชนี CSI 300 ของจีนเพิ่มขึ้น 1.43% แต่บริษัทรถยนต์ไร้คนขับใหม่ที่เพิ่งจดทะเบียนอย่าง WeRide และ Pony.ai มีการลดลงอย่างมากในการเปิดตัวในฮ่องกง ดัชนี ASX 200 ของออสเตรเลียเพิ่มขึ้น 0.3% เนื่องจากดุลการค้าของประเทศขยับขึ้นอย่างชัดเจนจากการฟื้นตัวของการส่งออก ขณะที่ดัชนีหลักของอินเดียถือว่าค่อนข้างคงที่เนื่องจากนักลงทุนพิจารณาความสามารถในการทำกำไรภายในประเทศ
  • ราคาน้ำมันลดลงเนื่องจากอุปทานล้นตลาดและความกังวลเกี่ยวกับอุปสงค์: ราคาน้ำมันทั่วโลกลดลงเมื่อวันพฤหัสบดี นักลงทุนในตลาดต่างพิจารณาถึงแนวโน้มของอุปทานที่อาจเกินกำลังการความต้องการที่อ่อนแอลงจากผู้บริโภครายใหญ่เช่นสหรัฐอเมริกา ฟิวเจอร์สของ Brent crude ลดลง 0.08% โดยปิดที่ราคา 63.47 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ในขณะที่ฟิวเจอร์สของ West Texas Intermediate ลดลง 0.10% โดยปิดที่ราคา 59.54 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล นี่เป็นการลดลงต่อเนื่องเป็นเวลาสามเดือนของราคาน้ำมันทั่วโลก ซึ่งเกิดจากความกลัวเรื่องอุปทานเกินที่กลุ่ม OPEC+ และผู้ผลิตนอกกลุ่ม OPEC เพิ่มการผลิต อีกทั้งยังได้รับแรงกดดันเพิ่มเติมจากรายงานของข้อมูลสำนักงานสารสนเทศด้านพลังงานของสหรัฐที่กล่าวถึงการเพิ่มขึ้นของสต็อกน้ำมันดิบในสหรัฐอีก 5.2 ล้านบาร์เรลในสัปดาห์ที่ผ่านมา
  • อัตราผลตอบแทนพันธบัตรปรับตัวลดลงท่ามกลางความอ่อนแอของตลาดแรงงาน: อัตราผลตอบแทนพันธบัตรมาตรฐานของรัฐบาลสหรัฐลดลงในวันพฤหัสบดี สืบเนื่องจากสัญญาณใหม่ล่าสุดเกี่ยวกับความอ่อนแอในตลาดแรงงานสหรัฐ อัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 10 ปี ลดลงกว่า 6 จุดฐานมาอยู่ที่ 4.089% ขณะที่อัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 2 ปี ลดลง 7 จุดฐาน มาอยู่ที่ 3.562% อัตราผลตอบแทนพันธบัตรอายุ 30 ปี ก็ลดลงกว่า 5 จุดฐานมาอยู่ที่ 4.68% นักลงทุนในพันธบัตรยังพิจารณาถึงการแสดงความคิดเห็นของศาลสูงสุดเกี่ยวกับนโยบายภาษีของทรัมป์ โดยผู้พิพากษาแสดงความสงสัยเกี่ยวกับความถูกต้องตามกฎหมายของนโยบายนี้
  • การเลิกจ้างงานในเดือนตุลาคมสูงสุดครั้งนับตั้งแต่ปี 2009: Challenger, Gray & Christmas รายงานการเลิกจ้างงานจำนวน 153,074 ตำแหน่งในเดือนตุลาคม เพิ่มขึ้น 183% จากเดือนกันยายนและเป็นจำนวนสูงสุดในเดือนตุลาคมตั้งแต่ปี 2003 ข้อมูลชี้ให้เห็นว่าบริษัทต่างๆ กำลังปรับเปลี่ยนการจ้างงานเนื่องจากการใช้ระบบอัตโนมัติและความคุ้มค่าทางค่าใช้จ่าย ก่อให้เกิดคำถามเกี่ยวกับความยั่งยืนของความต้องการของผู้บริโภคก่อนช่วงเทศกาลวันหยุด

FX วันนี้:

  • EUR/USD พยายามฟื้นตัว: EUR/USD ปิดที่ 1.1547 เพิ่มขึ้น 0.48% หลังจากซื้อขายในช่วง 1.1552 ถึง 1.1491 คู่สกุลเงินนี้ฟื้นตัวหลังจากอ่อนแรงมาต่อเนื่องหลายช่วง อย่างไรก็ตาม ยังคงต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วัน ที่ 1.1670 และค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100 วัน ที่ 1.1665 ทำให้แนวโน้มระยะสั้นยังคงเป็นขาลงอยู่ แนวต้านที่ใกล้ที่สุดอยู่ที่ 1.1552 และจากนั้นที่ 1.1580 ซึ่งมีการขายออกมาเมื่อเร็วๆ นี้ แนวรับเริ่มต้นอยู่ที่ 1.1491 และจากนั้นที่ 1.1460 ซึ่งเป็นจุดสำคัญจากต้นปี การเคลื่อนไหวเหนือ 1.1580 จะช่วยเสริมการฟื้นตัว แต่หากหลุดใต้ 1.1491 อาจทำให้แรงขาลงกลับมาอีกครั้ง
  • GBP/USD พบแนวรับใกล้จุดต่ำสุดล่าสุด: GBP/USD ปิดที่ 1.3135 เพิ่มขึ้น 0.63% หลังจากฟื้นตัวจากจุดต่ำสุดที่ 1.3046 แม้ว่าจะมีการดีดตัวขึ้น แต่คู่สกุลเงินยังคงซื้อขายต่ำกว่าเส้น SMA 50 วันที่ 1.3401, เส้น SMA 100 วันที่ 1.3448 และเส้น SMA 200 วันที่ 1.3281 ซึ่งเน้นย้ำถึงแนวโน้มขาลงในระยะกลางอย่างมั่นคง แนวต้านอยู่ที่ระดับสูงสุดระหว่างวันของ 1.3142 ตามด้วยเส้น SMA 200 วัน ซึ่งแสดงถึงอุปสรรคด้านขาขึ้นที่สำคัญ แนวรับอยู่ที่ 1.3046 และระดับจิตวิทยาที่ 1.3000 หากคู่สกุลเงินเคลื่อนตัวเหนือ 1.3046 อาจเกิดการรวมตัวหรือการดีดตัวในระยะสั้น แต่หากไม่สามารถทำได้อาจเสี่ยงต่อการลดลงอย่างต่อเนื่องจากระดับ 1.3000
  • USD/JPY ลดลงหลังจากแตะระดับสูงสุดในรอบหลายปี: USD/JPY ปิดตลาดที่ 153.05 ลดลง 0.69% หลังจากที่ได้แตะระดับสูงสุดที่ 154.14 เมื่อต้นวัน ทั้งนี้ คู่สกุลเงินนี้ยังคงอยู่เหนือ SMA 50 วันที่ 148.96, SMA 100 วันที่ 148.46 และ SMA 200 วันที่ 147.70 ซึ่งชี้ให้เห็นว่ามีแนวโน้มขาขึ้นระยะยาวยังคงไม่เปลี่ยนแปลง ไส้เทียนยาวในกราฟแท่งเทียนของวันพฤหัสบดีชี้ให้เห็นถึงการขายทำกำไรและแนวต้านใกล้ๆ ที่ระดับ 154.14 และ 154.30 แนวรับเริ่มต้นอยู่ที่ 152.83 จากนั้นที่ 152.50 ก่อนที่โซนเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่จะให้การสนับสนุนทางเทคนิคที่แข็งแกร่งยิ่งขึ้น การยืนเหนือระดับ 152.83 ยังคงรักษาการขึ้นต่ออย่างมีนัยสำคัญไว้ได้ แต่หากหลุดลงต่ำกว่าจะส่งสัญญาณว่ามีโอกาสที่จะถอยลึกลงไปอีก
  • AUD/USD กดดันแนวรับระยะยาว: AUD/USD ปิดที่ 0.6479 ลดลง 0.38% โดยการซื้อขายอยู่ระหว่าง 0.6518 และ 0.6463 คู่เงินนี้อยู่ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วัน ที่ 0.6560 และค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100 วัน ที่ 0.6536 ซึ่งเริ่มมีแนวโน้มลดลง สะท้อนถึงโมเมนตัมระยะสั้นที่อ่อนตัวลง อย่างไรก็ตาม ยังอยู่เหนือค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วันที่ 0.6447 ซึ่งทำหน้าที่เป็นแนวรับทางเทคนิคที่สำคัญในขณะนี้ แนวต้านอยู่ที่ 0.6518 และใกล้กับกลุ่มค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ แนวรับอยู่ที่ 0.6463 และค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วันที่ 0.6447 หากมีการทะลุแนวรับ 0.6447 อย่างมั่นคง จะบ่งชี้ถึงการลดลงลึกลงไปที่ 0.6400
  • USD/CHF อ่อนค่าหลังจากทดสอบแนวต้าน: USD/CHF ปิดที่ 0.8061 ลดลง 0.47% หลังจากแตะระดับสูงสุดที่ 0.8104 คู่ค่านี้ยังคงอยู่เหนือเส้น SMA 50 วัน ที่ 0.7978 และเส้น SMA 100 วัน ที่ 0.8000 ซึ่งเริ่มมีการเอียงขึ้น บ่งบอกถึงแรงโมเมนตัมระยะสั้นที่ดีขึ้น อย่างไรก็ตาม การซื้อขายยังคงอยู่ต่ำกว่าเส้น SMA 200 วัน ที่ 0.8276 รักษาแนวโน้มขาลงในระยะยาว แนวต้านทันทีอยู่ที่ 0.8104 และจากนั้นรอบๆ 0.8120 ซึ่งการพยายามขึ้นไปหยุดลง การสนับสนุนอยู่ที่ 0.8060 และจากนั้น 0.8020 การลดลงต่ำกว่า 0.8060 จะบ่งชี้ถึงการถอนตัวที่ลึกขึ้น ในขณะที่การยืนอยู่เหนือระดับนี้ยังเปิดโอกาสให้ทดสอบระดับ 0.8104 อีกครั้ง
  • ทองคำพยายามสร้างจุดทรงตัวเหนือแนวรับสำคัญ: ทองคำปิดที่ $3981 เพิ่มขึ้น 0.03% หลังจากการซื้อขายระหว่าง $4019 และ $3964 โลหะยังคงซื้อขายได้อย่างสบายเหนือค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วัน ที่ $3865 ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100 วัน ที่ $3606 และค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วัน ที่ $3357 เสริมแนวโน้มขาขึ้นในระยะกลางถึงระยะยาวจุดต้านยังคงอยู่ที่ $4019 และจากนั้นที่ $4050 ซึ่งเป็นระดับ breakout สำคัญหากโมเมนตัมแข็งแกร่งขึ้น จุดรับอยู่ที่ $3964 และจากนั้นที่ $3950 ซึ่งเคยเป็นพื้นระยะสั้นก่อนหน้า การเคลื่อนไหวต่อเนื่องเหนือ $4019 จะเปิดทางไปสู่ระดับสูงสุดล่าสุดอีกครั้ง ในขณะที่การก้าวข้ามใต้ $3964 อาจกระตุ้นให้เกิดการปรับฐานลงไปที่ $3900

ความเคลื่อนไหวของตลาดหุ้น:

  • หุ้นเซมิคอนดักเตอร์ลดลง: AMD ร่วงลงกว่า 7% ในขณะที่ Nvidia, Qualcomm, Applied Materials และ GlobalFoundries ลดลงกว่า 3% สะท้อนถึงแรงกดดันใหม่ในภาคอุตสาหกรรมชิป
  • หุ้น Elf Beauty ร่วงลงตามแนวโน้มกำไร: หุ้นร่วงลงกว่า 34% หลังจากบริษัทออกเเนวโน้มกำไรต่อหุ้นปี 2026 ต่ำกว่าที่คาดการณ์
  • Duolingo คาดการณ์การจองลดลง: หุ้นลดลงมากกว่า 26% หลังจากคาดการณ์การจองในไตรมาสที่สี่ต่ำกว่าประมาณการของนักวิเคราะห์
  • CarMax ร่วงหลังจากรายได้อ่อนแอ: หุ้นลดลงมากกว่า 25% หลังจากกำไรต่อหุ้นเบื้องต้นต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้อย่างมาก และซีอีโอถูกแทนที่ มีผลตั้งแต่วันที่ 1 ธันวาคม
  • DoorDash เป็นผู้นำการลดลงใน S&P 500 และ Nasdaq 100: DoorDash ลดลงกว่า 17% หลังจากออกแนวโน้ม Ebitda ที่ปรับแล้วสำหรับไตรมาสที่ 4 ที่ต่ำกว่าคาดการณ์
  • ราคาหุ้นของ Datadog พุ่งขึ้นจากการปรับเพิ่มการคาดการณ์: ราคาหุ้น Datadog เพิ่มขึ้นมากกว่า 23% หลังจากการปรับเพิ่มคาดการณ์กำไรต่อหุ้นตลอดปีให้สูงกว่าความคาดหมายทั่วไป
  • ความก้าวหน้าที่สอดคล้องในการเอาชนะรายได้: หุ้นเพิ่มขึ้นมากกว่า 18% หลังจากรายรับไตรมาสที่แข็งแกร่งเกินคาดและการแนะนำอนาคตที่สดใส

ความผันผวนของหุ้นที่เชื่อมโยงกับ AI ยังคงมีอิทธิพลอย่างมีนัยสำคัญต่อตลาดโดยรวม โดยความอ่อนไหวต่อการประเมินมูลค่าและความชัดเจนของรายได้ยังคงเป็นหัวข้อสำคัญสำหรับนักลงทุน สัญญาณตลาดแรงงานได้เข้ามาอยู่ในเบื้องหน้าแล้ว และการเปิดเผยข้อมูลที่จะเกิดขึ้นหลังจากที่รัฐบาลเปิดใหม่อาจมีบทบาทสำคัญในการตัดสินว่าตลาดจะมีเสถียรภาพจนถึงสิ้นปีหรือตลาดจะร่วงลงต่อไป