목요일에 미국 주식은 고프로필 AI 수혜주에 대한 매도 압력이 재개되면서 하락했습니다. 이 부문 전반에 걸친 혼재된 실적 업데이트로 인해 가치 평가에 대한 우려가 다시 떠오르는 한편, 10월 해고 발표 급증은 현재 진행 중인 정부 셧다운 속에서 경제 가시성이 저하된 기간 동안 노동 시장의 탄력성에 대한 새로운 불안을 초래했습니다. 투자자들은 또한 관세 권한에 대한 대법원의 변론이 향후 정책 전환에 대한 기대를 불러일으키는 워싱턴의 발전 상황을 주시했습니다.

핵심 포인트:

  • 다우가 하락하며 AI 주식들이 투자심리에 부담: 다우존스산업평균지수는 398.70포인트(0.84%) 하락한 46,912.30으로 마감했습니다. 대형주들 중 AI 거래와 관련된 종목들이 손실을 주도했으며, 이는 혼재된 실적 반응 속에서 평가에 대한 재검토를 반영하고 있습니다.
  • S&P 500 하락, 시장 전반 약세: S&P 500 지수는 1.12% 하락한 6,720.32로 마감했으며, 대부분의 주요 섹터에서 하락이 나타났다. 기술주는 여전히 가장 큰 하락 요인으로 작용했으며, 방어적인 섹터는 상대적으로 안정적인 성과를 보였다.
  • 나스닥이 AI 트레이드 반전으로 하락: 나스닥 종합 지수는 1.9% 하락하여 23,053.99에 마감했으며, 나스닥 100은 4월 초 이후 가장 약한 주간 성과를 기록했습니다. 엔비디아, 마이크로소프트, AMD, 팔란티어 등 주요 AI 관련 주식 모두가 눈에 띄는 하락을 기록했습니다.
  • 유럽 주식은 실적 발표와 데이터, 영란은행 결정의 영향을 받아 하락: 유럽 주식 시장은 분주한 실적 발표와 새로운 거시 경제 데이터를 소화하는 가운데 하락했다. Stoxx 600 지수는 순환주와 방어주를 포함한 전반적인 하락세로 0.7% 하락했다. FTSE 100 지수는 영란은행이 4%의 금리를 유지한 예상보다 긴축적인 5-4 표결 결과 이후 0.42% 하락했으며, 이는 인플레이션이 정점을 찍었을 가능성이 있지만 정책 결정자들이 성급히 정책을 완화하는 것에 대해 신중하다는 신호였다. CAC 40 지수는 1.36% 하락했고, DAX 지수는 1.31% 하락했으며, 기업 실적 업데이트는 산업, 건설, 소비재 섹터 전반의 불균형한 모멘텀을 강조했다. 유로존 소매 판매는 예상치 못하게 9월에 0.1% 감소하여 수요 주도 회복에 대한 기대를 복잡하게 만들었으며, 영국과 유로존의 건설 PMI는 계속해서 수축을 나타냈다.
  • AI 회복과 무역 강세가 주도하는 아시아 상승: 아시아 태평양 주식은 목요일의 후퇴 이전에 미국 시장에서 나타난 낙관론을 반영하며 상승했습니다. AI 공급망 관련 종목과 반도체 관련 회사들이 주요 상승을 이끌었습니다. 일본의 니케이 225 지수는 1.34% 상승했고 토픽스 지수는 1.38% 상승했으며, Advantest, Renesas 및 Disco Corp의 강세가 지지를 보탰습니다. 일본의 서비스 PMI는 주문 성장 둔화와 비용 압력 증가에도 불구하고 50을 상회하는 53.1을 기록하여 지속적인 확장을 signal했습니다. 한국의 코스피는 SK 하이닉스의 지원으로 0.55% 상승한 반면, 코스닥은 소폭 하락했습니다. 홍콩의 항셍 지수는 2.12% 상승했고 중국의 CSI 300은 1.43% 상승했으나, 신규 상장된 자율 주행차 회사 WeRide와 Pony.ai는 홍콩 데뷔에서 급락했습니다. 호주의 ASX 200 지수는 수출 흐름 회복으로 무역 흑자가 크게 증가한 가운데 0.3% 상승했고, 인도의 주요 지수는 투자자들이 국내 기업의 수익 회복력을 평가하면서 전반적으로 안정세를 보였습니다.
  • 원유 가격, 공급 과잉 및 수요 우려로 하락: 목요일 글로벌 원유 가격이 하락했다. 이는 미국과 같은 주요 소비국들의 수요 약화에 따른 잠재적인 공급 과잉 가능성을 시장 참가자들이 평가한 결과다. 브렌트유 선물 가격은 0.08% 하락하여 배럴당 $63.47에 마감했으며, 서부 텍사스산 원유(WTI) 선물 가격은 0.10% 하락하여 배럴당 $59.54에 마감했다. 이는 OPEC+와 비OPEC 산유국들의 생산 증가로 인한 공급 과잉 우려가 지속되면서 3개월 연속 하락을 기록한 것이다. 추가적인 압력은 미국 에너지정보청(EIA)의 지난주 미국 원유 재고가 520만 배럴 증가했다는 보고서에서 비롯되었다.
  • 노동 시장의 약화 속에서 국채 수익률 하락: 미국 노동 시장의 부진한 징후에 반응하여 목요일 국채 수익률이 하락했습니다. 10년 만기 국채 수익률은 6bp 이상 하락하여 4.089%를 기록했으며, 2년 만기 국채 수익률은 7bp 하락한 3.562%를 기록했습니다. 30년 만기 국채 수익률 역시 5bp 이상 하락하여 4.68%를 기록했습니다. 채권 투자자들은 트럼프 관세 정책에 대한 대법원의 최근 구두 변론도 고려했으며, 대법관들은 해당 정책의 합법성에 대해 회의적인 입장을 표명했습니다.
  • 10월 정리해고, 2009년 이후 최고치 기록: 챌린저, 그레이 앤 크리스마스(Challenger, Gray & Christmas)에 따르면 10월에 153,074개의 일자리가 감축되었으며, 이는 9월보다 183% 증가한 수치로 2003년 이후 가장 높은 10월 총합입니다. 이 데이터는 기업들이 자동화 및 비용 효율성을 우선시하는 가운데 인력을 재조정하고 있음을 시사하며, 휴가철을 앞두고 소비자 수요의 지속 가능성에 대한 의문을 제기하고 있습니다.

오늘의 외환 시장:

  • EUR/USD 회복 시도: EUR/USD는 1.1547에 종가를 기록하며 0.48% 상승했으며, 1.1552와 1.1491 사이에서 거래되었습니다. 이 페어는 여러 차례의 약세 이후 반등을 보였지만, 여전히 50일 단순 이동 평균(SMA)인 1.1670 및 100일 SMA인 1.1665 아래에 머물러 있으며, 단기적인 약세 기조를 강조하고 있습니다. 즉각적인 저항선은 1.1552과 그다음은 1.1580에 위치해 있으며, 최근 매도세가 나타난 곳입니다. 초기 지지선은 1.1491과 그다음은 1.1460에 있으며, 이는 올해 초의 중요한 하락 축입니다. 만약 1.1580을 넘어서면 회복 전망이 강화될 것이고, 1.1491 아래로 떨어지면 하락 모멘텀이 다시 형성될 수 있습니다.
  • GBP/USD 최근 저점 근처에서 지지 찾기: GBP/USD는 1.3135로 마감하여 0.63% 상승했으며, 1.3046의 저점에서 회복했습니다. 반등에도 불구하고, 이 통화쌍은 여전히 50일 단순 이동 평균선(SMA)인 1.3401, 100일 SMA인 1.3448, 그리고 200일 SMA인 1.3281 아래에서 거래되고 있어 중기적으로 명확한 하락세 배경을 보여줍니다. 저항선은 1.3142의 일중 고점에 위치해 있으며, 그 뒤로는 중요한 상방장애물인 200일 SMA가 있습니다. 지지선은 1.3046과 심리적 수준인 1.3000에 위치해 있습니다. 만약 통화쌍이 1.3046 위로 움직인다면, 통합이나 단기 반등이 뒤따를 수 있으며, 그렇지 않으면 다시 1.3000을 향한 하락 위험이 있습니다.
  • USD/JPY 다년간의 최고치를 기록한 후 하락세: USD/JPY는 153.05에서 거래를 마감하며 0.69% 하락했습니다. 이는 이날 초반에 기록한 154.14의 최고치에서 후퇴한 결과입니다. 이 환율은 50일 단순 이동 평균(SMA)인 148.96, 100일 SMA인 148.46, 그리고 200일 SMA인 147.70을 훨씬 상회하고 있어 장기적인 상승 추세가 여전히 유지되고 있음을 나타냅니다. 목요일의 캔들에서 보이는 큰 상단 윅(wick)은 차익 실현과 154.14 및 154.30 부근의 단기 저항을 시사합니다. 초기 지지선은 152.83에 위치해 있으며, 그 다음은 152.50에 위치해 있습니다. 이동 평균 구간은 더 강한 기술적 지원을 제공합니다. 152.83 위를 유지하면 상승세가 지속될 여지가 있으며, 이를 하회할 경우 더 깊은 후퇴가 있을 가능성을 나타냅니다.
  • AUD/USD 장기 지지 압력: AUD/USD는 0.6479로 마감했으며, 0.38% 하락하면서 0.6518과 0.6463 사이에서 거래가 이루어졌습니다. 이 쌍은 50일 SMA 0.6560 및 100일 SMA 0.6536 아래에 있어 단기 모멘텀이 약화되고 있음을 반영합니다. 그러나 현재 주요 기술적 지지 구역으로 작용하는 상승 200일 SMA 0.6447 위에 약간 위치해 있습니다. 저항은 0.6518과 이동 평균 클러스터 근처에 있습니다. 지지는 0.6463과 200일 SMA 0.6447에 있습니다. 0.6447 아래로 단호하게 하락할 경우 0.6400 쪽으로 더 깊은 하락을 시사할 것입니다.
  • USD/CHF 저항 테스트 후 완화: USD/CHF는 0.8061에서 마감했으며, 0.47% 하락하여 0.8104의 고점을 터치했습니다. 이 쌍은 50일 SMA인 0.7978 및 100일 SMA인 0.8000 위에 남아 있으며, 이는 단기 모멘텀이 강화되고 있음을 나타냅니다. 그러나 200일 SMA인 0.8276 아래에서 거래되고 있어 여전히 폭넓은 약세 편향을 유지하고 있습니다. 즉각적인 저항선은 0.8104 및 0.8120 주변에 위치해 있으며, 상승 시도가 중단된 지점입니다. 지지선은 0.8060 및 0.8020에 있습니다. 0.8060 아래로 하락하면 더 깊은 조정이 진행될 수 있으며, 이 수준 이상을 유지하면 0.8104를 다시 테스트할 가능성이 열려 있습니다.
  • 금, 주요 지지선 위에서 안정 시도: 금은 $3981에 거래를 마쳤으며, 0.03% 상승했습니다. 거래 범위는 $4019에서 $3964 사이였습니다. 금속은 50일 단순 이동 평균(SMA)인 $3865, 100일 SMA인 $3606, 200일 SMA인 $3357 위에서 편안하게 거래되고 있어, 중기에서 장기적인 강세 추세를 강화하고 있습니다. 저항선은 여전히 $4019와 그 다음은 $4050에 위치해 있으며, 모멘텀이 강해질 경우 중요한 돌파 수준이 될 수 있습니다. 지지선은 $3964와 그 다음은 $3950에 위치해 있으며, 이는 이전에 단기 바닥을 제공했습니다. $4019 이상에서 지속적인 움직임은 최근 고점으로 가는 길을 다시 열어줄 것이고, $3964 아래로 떨어지면 $3900을 향한 조정적인 하락을 유발할 수 있습니다.

주요 종목 동향:

  • 반도체 주식 하락: AMD는 7% 이상 하락했으며, Nvidia, Qualcomm, Applied Materials 및 GlobalFoundries는 3% 이상 하락하여 반도체 부문 전반에 걸친 압박을 반영했습니다.
  • 엘프 뷰티의 주가가 수익 전망 때문에 하락했습니다: 회사가 2026년 주당순이익(EPS) 가이던스를 기대 이하로 발표한 후 주가는 34% 이상 하락했습니다.
  • 듀오링고, 예약 전망 하락: 듀오링고 주식은 4분기 예약 전망이 컨센서스 추정치보다 낮을 것으로 예측한 후 26% 이상 하락했습니다.
  • 카맥스(CarMax)의 주가가 약세 실적 보고로 하락: 예비 주당순이익(EPS)이 예측치를 크게 밑도는 결과가 나오고 CEO 교체가 12월 1일자로 시행되면서 주가는 25% 이상 하락했습니다.
  • 도어대시가 S&P 500 및 나스닥 100 하락을 주도: 도어대시는 4분기 예상보다 낮은 조정된 EBITDA 전망을 발표한 후 17% 이상 하락했다.
  • 다타독 가이던스 상향 조정으로 급등: 다타독이 전체 연간 주당순이익(EPS) 전망치를 컨센서스보다 상향 조정한 후 23% 이상 상승했습니다.
  • 매출 초과에 대한 일관된 진전: 분기별 매출이 예상보다 강력하고 긍정적인 향후 지침에 따라 주가는 18% 이상 상승했습니다.

AI와 관련된 주식의 변동성은 여전히 광범위한 시장 방향에 의미 있는 영향을 미치고 있으며, 평가 민감성과 수익 명확성이 투자자들에게 주요한 주제로 남아 있습니다. 노동 시장 신호가 이제 중심 무대에 올랐으며, 정부가 다시 개방되면 발표될 예정인 데이터는 시장이 연말로 안정될지 아니면 현재의 조정이 계속될지를 결정하는 데 중요한 역할을 할 수 있습니다.