米国の株式市場は新しい月の始まりとともに混合のパフォーマンスを見せ、ナスダックが上昇する一方でダウが遅れを取りました。これは、大型キャップのAIとクラウドリーダーによって推進される市場の集中度が高まっていることを反映しています。Amazonやチップメーカーの強力な上昇は、数十億ドル規模の新しいパートナーシップ発表を受けて、人工知能インフラ需要に対する市場のセンチメントを押し上げました。しかし、技術分野以外では市場全体に圧力の兆候が見られ、内部の広がりが弱く、参加者が限られていることが強調されており、メガキャップのAI受益者とその他の株式市場の風景との間の分裂が続いていることを示しています。

主なポイント:

  • AI企業が利益を牽引し、ナスダックが上昇: ナスダック総合指数は0.46%上昇して23,834.72となり、大型ハイテク企業およびAI関連銘柄の強さが再び見られました。Amazonは、OpenAIとの380億ドルのクラウドパートナーシップを確認した後、上昇を牽引しました。
  • S&P 500は上昇、ダウは下落: S&P 500は0.17％上昇し6,851.97となったが、ダウ・ジョーンズ工業株平均は0.48％下落し47,336.68となった。S&P 500の銘柄のうち300銘柄以上が赤字で終わり、わずか数社の大手テック企業に集中した限定的なリーダーシップが浮き彫りになった。
  • ダウは低調な銘柄が影響して下落: ダウ平均株価は226ポイント（0.48%）下落し、47,336.68となった。値下がり銘柄が値上がり銘柄を上回り、インデックスの主要銘柄の圧力がパフォーマンスに影響した。メルクは4.1%下落し、ナイキは3.0%下落、3M、シェブロン、ユナイテッドヘルスはそれぞれ2%下落し、技術株主導以外での防御的な要因が一日を通じて重しとなった。
  • ヨーロッパ市場は製造業の活力に欠ける中、混合の動き: ヨーロッパ市場は新月を一般的にポジティブなパフォーマンスで開始しました。汎ヨーロッパのStoxx 600は0.07%上昇し、ドイツのDAX指数は0.73%上昇、イタリアのFTSE MIBは0.1%上昇しました。逆に、英国のFTSE 100指数は15.88ポイント減少し、9701.37で取引を終了しました。また、フランスのCAC 40も0.14%以上の控えめな減少を記録しました。ユーロ圏からの経済データによると、10月の製造業活動は停滞し、HCOBユーロ圏製造業PMIはちょうど成長の境界線である50.0を記録しました。新規受注は依然として低調で、輸出受注も減少しましたが、生産はわずかに拡大しました。地域ごとのパフォーマンスにはばらつきがあり、ギリシャとスペインは改良が見られた一方、ドイツとフランスは依然として収縮状態にありました。英国の工場は1年間で最も好調な月を迎え、S&P Global PMIはジャガー・ランドローバーの生産再開による一時的な影響で49.7に上昇しました。
  • 中国のPMI低下にもかかわらず、アジア太平洋市場は概ね上昇: ほとんどのアジア太平洋市場は、前日のウォール街の前向きな終値を受けて上昇しましたが、中国の製造業データにより投資家の感情は抑えられました。10月の中国のRatingDog購買担当者指数は50.6で、エコノミスト予測の50.9を下回り、9月の51.2より低い値となりました。これに先立ち発表された公式データでは、中国の製造業活動が49.0の半年ぶりの低水準で縮小したことが示されました。それにもかかわらず、香港のハンセン指数は0.97%上昇して26,158.36となり、3日間の連続下落を打ち破りました。一方、中国本土のCSI 300は序盤の下落を巻き返し、0.27%上昇して4,653.4で取引を終えました。韓国のKOSPIは2.78%急騰して4,221.87の新たな過去最高値を記録し、6月以来の最大の単日上昇を見せ、小型株のKOSDAQも1.57%上昇しました。インドのNIFTY 50は0.14%の上昇を見せ、SENSEXはほぼ横ばいで取引されました。オーストラリアのS&P/ASX 200は0.15%上昇して8,894.8となり、Westpac Banking Corporationは年間利益の減少にもかかわらず2.8%上昇しました。オーストラリアの経済データはまちまちで、ANZインディードの求人広告が減少し、月次インフレーションの上昇が中央銀行の金融政策決定に先んじて発表されました。日本市場は祝日のため休場でした。
  • OPEC+が増産を一時停止する：OPEC+が供給増加を停止する計画を発表したため、原油価格はわずかに上昇しました。ブレント原油先物は7セント（0.11%）上昇し、1バレルあたり64.84ドルで終了しました。一方、米国のウエスト・テキサス・インターミディエイト（WTI）原油も7セント（0.11%）上昇し、61.05ドルで取引を終えました。OPEC+は12月に日量13万7000バレルの増産を行った後、来年の第1四半期には増産を一時停止し、来年初頭の予想される余剰供給を認識することを示唆しました。ブレント原油とWTIは10月に2%以上下落し、連続3か月の月間下落を記録し、一時的に5か月ぶりの安値に触れました。
  • 米国の製造業の弱さが持続： 米国の製造業部門は10月も8か月連続で縮小し、弱さの兆しを見せ続けています。サプライマネジメント協会（ISM）は、製造業購買担当者指数（PMI）が9月の49.1から48.7に低下したと報告しており、50未満の読値はいずれも景気後退を示します。PMIが依然として42.3より上にあるため、全体的な経済拡大と歴史的に関連する水準を上回っていますが、製造業部門は逆風に直面しています。
  • 政府閉鎖の長期化で国債利回りはほぼ変わらず：米国政府の閉鎖が34日に達し、35日の記録にあと1日となる中、10年物国債利回りは4.107%でほぼ横ばい、2年物は3.598%、30年物は4.683%でした。複数の連邦データリリースが遅れる中、投資家たちは金曜日の雇用統計を前に、週の中頃に発表されるADP民間雇用統計に労働市場の手がかりを求めています。

本日の外国為替市場:

  • EUR/USDは8月中旬の底値に近づく: EUR/USDは1.1519で終了し、0.15%の下落を記録しました。取引範囲は1.1541から1.1505まででした。同通貨ペアは、50日単純移動平均（SMA）1.1680および100日SMA1.1664を下回り、短期的な弱気バイアスを強化していますが、200日SMA1.1323の上にはまだ留まっています。この構造は10月中旬以降、安値と高値が徐々に低くなる形で定義されており、持続的な売り圧力を示しています。1.1506のレベルが直近のサポートとして機能しており、その直下には心理的な1.1500エリアがあります。レジスタンスは1.1541に位置し、その後に50日および100日SMAの合流点が続きます。
  • GBP/USDは長期平均を下回る: GBP/USDは1.3138で取引を終了し、0.10%下落しました。取引範囲は1.3162から1.3108の間でした。ペアは200日単純移動平均（SMA）である1.3252、50日SMAである1.3427、および100日SMAである1.3460を下回って取引されており、全ての期間において確固たる弱気の整合性を確認しています。短期および中期トレンドは明確に弱気であり、7月のピーク以降、低い高値と低い安値の連続が見られます。直近の抵抗線は現在1.3162に存在し、その次には破られた200日SMAである1.3252が控えています。初期のサポートは1.3108にあり、さらに1.3050の領域にサポートが見られます。ペアが1.3162を取り戻し維持できれば、下落トレンドの一時的な休止を示し、統合の余地を与える可能性があります。
  • USD/CADは200日移動平均線を突破した後、上昇を続ける: USD/CADは1.4052で取引を終え、0.36％の上昇となりました。取引レンジは1.4076から1.3991の間でした。現在、主要な移動平均線をすべて上回って取引されており、最近1.3944の200日単純移動平均線(SMA)を上回り、1.3904の50日SMAおよび1.3815の100日SMAを超えた位置にあります。直近の高値である1.4076に即時の抵抗が見られ、その次の目標は心理的な節目である1.4100付近です。初期のサポートは1.3991にあり、その次は1.3944の200日SMAです。ペアが1.3991を上回る位置を維持すれば、さらなる勢いで1.4100を超える可能性もあります。
  • USD/JPYはラリーを新高値に伸ばす: USD/JPYは154.19でクローズし、0.12%上昇し、154.30と153.88の間で取引されました。このキャンドルは堅実な強気セッションを示しており、新たな数年来の高値へと押し上げ、日中の範囲の上端付近でクローズしました。これは強力な買い圧力を示しています。この通貨ペアは3つの主要な移動平均線、50日SMAの148.58、100日SMAの148.21、200日SMAの147.72をすべて大きく上回って取引されており、これはすべての時間枠で強力かつ確立された上昇トレンドを確認しています。継続的な上昇は強い強気の勢いを示しています。直近の支持線は153.88、その次の支持線は153.00です。
  • 金が短期的な下落後に$4,000以上を維持：金は$4,010で取引を終え、0.19％上昇しました。取引範囲は$4,031から$3,962の間でした。価格は50日移動平均線（SMA）である$3,831、100日SMAの$3,590、および200日SMAの$3,338を大幅に上回っており、長期的な強気トレンドを維持しています。$3,960のエリアが守られていることは、最近の修正的な圧力に続く買いサイドの再興を示唆しています。直近の抵抗線は$4,031にあり、その先には$4,060近くでさらなる上昇志向が見られます。初期サポートは$3,962にあり、その次は$3,900周辺です。$3,962を上回る維持は、重要な米国の雇用データの前に短期的な回復見通しを保ちます。

注目の銘柄:

  • アマゾンがOpenAIとのクラウド契約で急騰: アマゾンの株価は、AWSを通じてOpenAIにAIクラウド容量を提供するための380億ドルの契約を発表した後、4.0%上昇しました。
  • Nvidiaの見通しが強化され株価が上昇: データセンターGPU需要の継続的な成長に対する期待から、Nvidiaが最高の価格目標のアップグレードを受けたことを受けて、株価が2.2%上昇した。
  • 仮想通貨連動株がビットコインの後退で下落。コインベースは3.9%下落、マラソン ホールディングスは2.5%の下落、マイクロストラテジーは1.8%の下落となった。一方、ライオット プラットフォームズはこの傾向とは異なり、逆に4.8%上昇して取引を終えた。
  • マイクロソフトAIデータセンター契約でIren急騰: IREN LTDは、マイクロソフトと約100億ドルの価値があるAIデータセンター容量の供給に関する複数年の契約を結んだ後、11%以上急騰しました。
  • ケンヴュー、買収発表を受けて急上昇：ケンヴューは、キンバリークラークが消費者ヘルス会社を約500億ドルで買収することに合意した後、12%上昇しました。

米国市場は11月の始まりを迎え、今年の特徴的なテーマの継続を示しました。それは、最大のAIおよびクラウドインフラストラクチャ企業に集中した意味のあるリーダーシップであり、広範な参入が限られているということです。Amazon、Nvidiaおよび関連する半導体企業の強さは、コンピューティング能力と次世代データセンターの需要が継続していることを示しており、一方でダウの弱さや混合しているセクターのパフォーマンスは、市場の広がりが狭くなっていることを強調しています。