O otimismo com a tecnologia retornou na quarta-feira com o Nasdaq fechando em um novo recorde, impulsionado por ganhos sólidos na Nvidia e outros nomes ligados à IA. O sentimento mais amplo permaneceu resiliente, apesar das crescentes tensões comerciais, com os investidores em grande parte ignorando os novos anúncios de tarifas do presidente Trump. As ações europeias subiram ligeiramente, aproximando-se de picos de um mês, enquanto os mercados asiáticos terminaram mistos após Trump confirmar que não haverá extensões ao prazo de tarifas de 1º de agosto. Enquanto isso, o petróleo manteve-se estável e os rendimentos do Tesouro caíram após a divulgação das atas do Fed, indicando potenciais cortes de juros ainda este ano.

Principias Pontos:

  • S&P 500 Sobe com Entusiasmo pela IA: O S&P 500 subiu 0,61% para fechar em 6.263,26, apoiado por uma recuperação nas grandes empresas de tecnologia e otimismo em torno da inteligência artificial. A Nvidia ganhou 1,8% e se tornou brevemente a primeira empresa de US$4 trilhões do mundo.
  • Nasdaq fecha em nível recorde: O Nasdaq Composite avançou 0,94%, atingindo um novo recorde de fechamento de 20.611,34, impulsionado por fortes ganhos na Microsoft, Meta Platforms, Alphabet e Amazon. O impulso da IA e a força das ações de chips e software foram os principais catalisadores.
  • Dow sobe enquanto mercado mais amplo se mantém: o índice Dow Jones Industrial Average aumentou 217,54 pontos, ou 0,49%, para fechar em 44.458,30. A Boeing liderou os ganhos no índice após relatar o maior número de entregas mensais de aeronaves em 18 meses.
  • Mercados Europeus Aproximam-se das Máximas de Um Mês: As ações europeias subiram na quarta-feira, com o STOXX 600 subindo 0,8% para 549,97 e o STOXX 50 saltando 1,37%. O DAX da Alemanha avançou 1,42%, enquanto o CAC 40 da França e o FTSE MIB da Itália ganharam 1,38% e 1,59%, respectivamente. O FTSE 100 em Londres subiu modestos 0,14%. Os investidores reagiram às crescentes ameaças comerciais de Washington, incluindo uma inesperada tarifa de 50% sobre o cobre e avisos de possíveis impostos sobre exportações europeias ligadas à tecnologia. Mesmo assim, os setores bancário e aeroespacial lideraram os ganhos, com o UniCredit subindo acentuadamente e ações do setor de defesa atingindo novos recordes. A fraqueza nas ações de mineração pesou sobre o índice mais amplo, com a Glencore e a Anglo American ambas caindo em meio à queda nos preços do cobre.
  • Ásia se Encerra Mista com Tensão Tarifária: Os mercados da Ásia-Pacífico apresentaram um desempenho misto depois que Trump reafirmou seu prazo de tarifas em 1º de agosto. O Nikkei 225 do Japão subiu 0,33% para 39.821,28, impulsionado por fortes resultados da Sumitomo Pharma e Nissan Chemical. O Kospi da Coreia do Sul adicionou 0,6%, enquanto o Kosdaq subiu 0,78%. As ações chinesas tiveram desempenho inferior, com o Hang Seng perdendo 1,06% e o CSI 300 caindo 0,18%. Dados de inflação mostraram uma melhora marginal nos preços ao consumidor, mas uma deflação mais profunda nos preços ao produtor levantou novas preocupações econômicas. O ASX 200 da Austrália caiu 0,61% e os índices de referência indianos recuaram em meio a incertezas no comércio global e pressão de realização de lucros.
  • Os preços do petróleo permanecem estáveis, apesar dos riscos de oferta e aumento de estoques: o Brent fechou a $70,19 e o WTI a $68,38, ambos registrando ganhos marginais de menos de 0,1%. Os preços se mantiveram firmes apesar de um aumento inesperado de 7,1 milhões de barris nos estoques de petróleo dos EUA, contrariando as expectativas de uma redução. Ataques renovados no Mar Vermelho adicionaram tensão, enquanto a OPEP+ confirmou novos aumentos de produção para agosto. O grupo está prestes a aumentar a oferta em 548 mil barris por dia, incluindo a cota atualizada dos Emirados Árabes Unidos, sinalizando mais flexibilidade na produção à medida que a demanda permanece desigual.
  • Taxas do Tesouro caem enquanto o Fed considera cortes nas taxas: As yields do Tesouro dos EUA caíram após as atas do Fed revelarem uma inclinação crescente para cortes nas taxas no final deste ano. A yield de 10 anos caiu quase 8 pontos base para 4,342%, enquanto a yield de 30 anos caiu para 4,873%. A yield de 2 anos recuou para 3,86%. Os formuladores de políticas concordaram unanimemente em manter as taxas estáveis em junho, mas “a maioria dos participantes” observou que um afrouxamento provavelmente seria necessário em meio a sinais de crescimento econômico desacelerado e condições de trabalho enfraquecidas.

FX Hoje:

  • EUR/USD estaciona abaixo de resistência chave próxima de 1.1800: EUR/USD caiu 0,02% encerrando a quarta-feira a 1,1722, negociando em uma faixa estreita entre 1,1729 e 1,1689. O par formou um candle de corpo pequeno com sombras superior e inferior, indicando uma pausa temporária após ganhos fortes recentes. Embora ainda sustentado acima das SMAs de 50 e 100 dias em 1,1445 e 1,1196, respectivamente, o momento de alta diminuiu. O nível de 1,1800 continua a ser um teto difícil, e a incapacidade de superar essa resistência aumenta o risco de uma correção. Um movimento abaixo de 1,1650 poderia expor suporte mais profundo próximo de 1,1550, enquanto um fechamento acima de 1,1800 seria necessário para retomar a tendência de alta.
  • GBP/USD Rejeitado Novamente em 1.2850 com o Enfraquecimento do Momentum: O par GBP/USD caiu 0,21%, fechando em 1,2797 após não conseguir sustentar a força inicial. O par oscilou entre 1,2843 e 1,2785, formando uma pequena vela de baixa com um longo pavio superior que sinalizou outra rejeição na zona de 1,2850. Esta foi a terceira tentativa fracassada em cinco sessões, sugerindo que os compradores estão perdendo convicção. Apesar de se manter acima das SMAs de 50 e 100 dias em 1,2630 e 1,2525, a estrutura de curto prazo mostra sinais de fadiga. Uma quebra abaixo de 1,2750 abriria caminho para 1,2670, enquanto a superação de 1,2850 é necessária para recuperar a tração altista.
  • USD/CAD Falha em Recuperar 1.3700 em Meio a Negociação em Faixa: O USD/CAD subiu 0,14% na quarta-feira para fechar em 1,3682 após se recuperar de uma baixa intradiária de 1,3646. Apesar da recuperação modesta, o par continuou a estagnar abaixo da marca de 1,3700, onde enfrentou repetidas rejeições ao longo do mês. O preço permanece travado entre a SMA de 100 dias em 1,3613 e a de 50 dias em 1,3735, destacando uma falta de convicção direcional. Um fechamento acima de 1,3700 poderia desencadear uma alta em direção a 1,3790, mas a falha em romper para cima pode deixar o par vulnerável a uma nova fraqueza abaixo de 1,3650.
  • USD/JPY recua após atingir resistência perto de 147,20: USD/JPY fechou a 146,28 na quarta-feira, com uma queda de 0,18% após atingir o pico de 147,18 no início do dia. O par imprimiu uma vela de baixa com um longo pavio superior, sinalizando uma forte rejeição intradiária a partir da SMA de 100 dias perto de 145,87. Este é o segundo caso em julho em que o par não conseguiu se manter acima do nível de 147,00, reafirmando-o como uma zona de resistência firme. Embora ainda esteja sendo negociado acima da SMA de 50 dias em 144,71, o momentum de alta parece estar diminuindo. O suporte chave agora é visto em 145,50, com um declínio mais acentuado potencialmente testando 144,30 caso a pressão aumente.
  • Prata Se Mantém Abaixo de $37,00 à Medida que o Impulso Enfraquece: A prata caiu 1,03% para fechar a $36,36 após atingir uma máxima de $36,77 antes de recuar. A sessão produziu uma vela de corpo pequeno com um pavio superior notável, sinalizando outra rejeição abaixo do teto de $37,00. Apesar do recuo, o metal continua a ser negociado acima do suporte chave de $36,00 e mantém sua recente faixa de consolidação intacta. A média móvel simples de 50 dias, em $34,52, permanece suportiva, juntamente com as médias de 100 e 200 dias bem abaixo. Uma quebra abaixo de $36,00 mudaria o foco para $35,00, enquanto um fechamento confirmado acima de $37,00 é necessário para reviver o impulso de alta.
  • Ouro Sobe, mas Permanece Abaixo da Média Móvel Chave: O ouro subiu 0,40% para fechar em $3.315 após negociar entre $3.282 e $3.317 durante a sessão. O metal precioso fechou perto das máximas da sessão com um leve viés de alta, indicando que compradores entraram na fraqueza intradiária. No entanto, a média móvel de 50 dias em $3.320 continua sendo uma resistência firme e tem limitado a valorização por várias semanas. Apesar do suporte das médias móveis de 100 e 200 dias em $3.185 e $2.936, respectivamente, o ouro tem registrado uma série de máximas decrescentes desde meados de junho. Um fechamento acima de $3.320 seria necessário para reviver o sentimento altista, enquanto uma queda abaixo de $3.280 poderia desencadear um novo teste de $3.240.

Movimentos de Mercado:

  • Nvidia atinge marco de US$ 4 trilhões com alta das ações de IA: Nvidia (NVDA) subiu 1,8% na quarta-feira e brevemente alcançou uma capitalização de mercado de US$ 4 trilhões, liderando os ganhos entre os chamados Magníficos Sete. Microsoft, Alphabet, Amazon e Meta Platforms fecharam com alta superior a 1%, enquanto a Apple ganhou 0,54%.
  • Construtoras têm alta com forte demanda por hipotecas: A DR Horton (DHI) subiu mais de 5% após os pedidos de hipoteca para novas compras de casas aumentarem 9,4% na semana passada, atingindo o maior nível em 2,5 anos. Outras construtoras, incluindo Toll Brothers (TOL), Lennar (LEN) e PulteGroup (PHM), também subiram mais de 4%, à medida que a queda nos rendimentos melhorou a acessibilidade à habitação.
  • As ações de criptomoedas sobem com o Bitcoin atingindo novos máximos: As ações vinculadas a criptomoedas dispararam à medida que o Bitcoin ganhou mais de 2% para um novo recorde. Coinbase Global (COIN), MARA Holdings (MARA) e Riot Platforms (RIOT) subiram todas mais de 5%, enquanto a MicroStrategy (MSTR) ganhou mais de 4%.
  • AES Corp dispara com especulação de venda: AES Corp (AES) subiu mais de 19% após reportagens afirmarem que a empresa está explorando uma possível venda em meio ao interesse de aquisição.
  • Bloom Energy Sobe Após Recomendação de Compra do JPMorgan: As ações da Bloom Energy (BE) subiram mais de 17% após o JPMorgan elevar a classificação do papel de neutro para overweight e estabelecer um preço-alvo de $33.
  • Aehr Test Systems despenca após resultados fracos: A Aehr Test Systems (AEHR) caiu mais de 12% após reportar uma receita de $14,1 milhões no quarto trimestre, uma queda de 15% em relação ao ano anterior. O desempenho fraco gerou preocupações sobre a suavidade da demanda no setor de testes de semicondutores.
  • Verona Pharma dispara com aquisição de US$ 10 bilhões pela Merck: Verona Pharma (VRNA) subiu mais de 20% após a Merck (MRK) confirmar que adquirirá a empresa britânica de biotecnologia em um acordo de US$ 10 bilhões. As ações da Merck também subiram mais de 2%, apoiadas pela aprovação dos investidores quanto ao ajuste estratégico da transação.

Os mercados mantiveram em grande parte seu impulso ascendente na quarta-feira, mesmo com a intensificação das tensões comerciais após a mais recente escalada tarifária do Presidente Trump. Uma tarifa surpresa de 50% sobre os produtos brasileiros em retaliação ao julgamento de Bolsonaro e ao crescente déficit comercial marcou uma nova frente contundente. Embora os índices de ações nos EUA e na Europa tenham se mantido firmes, o clima permanece cauteloso enquanto os investidores aguardam mais esclarecimentos sobre as tarifas específicas por setor e possíveis medidas retaliatórias. Os rendimentos do Tesouro diminuíram enquanto as atas do Fed reforçaram as expectativas de cortes nas taxas, mas os riscos geopolíticos estão aumentando. Com os prazos das tarifas se aproximando rapidamente e novas ameaças surgindo, os próximos dados e orientações corporativas serão essenciais para determinar se o sentimento otimista pode se manter.