O S&P 500 conseguiu um modesto aumento, mas a interrupção de uma sequência de nove semanas de ganhos nos principais índices pintou um quadro mais amplo de incerteza dos investidores. Essa mudança de sentimento vem na esteira de um relatório de empregos mais forte do que o esperado, desafiando as expectativas de cortes iminentes nas taxas do Federal Reserve. O Nasdaq Composite e o Dow Jones Industrial Average refletiram essa hesitação, com o Nasdaq enfrentando seu pior desempenho semanal desde setembro. Os mercados globais ecoaram essa incerteza, com as ações europeias caindo e o índice Stoxx 600 fechando em baixa, prejudicado por uma surpreendente queda nas vendas no varejo alemão. Ao mesmo tempo, os preços do petróleo subiram devido às crescentes tensões geopolíticas, enquanto o dólar canadense teve uma sessão volátil após relatórios mistos do mercado de trabalho. À medida que os investidores navegam por uma complexa gama de dados econômicos, desde robustos acréscimos de empregos nos EUA até mudanças inesperadas na inflação da zona do euro, a narrativa do mercado se transforma em uma de cautelosa expectativa, monitorando de perto a interação entre indicadores de saúde econômica e políticas dos bancos centrais.

Principais Pontos:

  • Fim da Sequência de Ganhos nos Principais Índices: O S&P 500 encerrou sexta-feira ligeiramente mais alto em 4.697,24, ganhando 0,18%, enquanto o Nasdaq Composite subiu 0,09% para 14.524,07. O Dow Jones Industrial Average subiu modestamente 25,77 pontos, ou 0,07%, para se estabelecer em 37.466,11. No entanto, todos os três índices interromperam sua sequência de nove semanas de ganhos, refletindo uma mudança no sentimento do mercado.
  • Pior Desempenho Semanal do Nasdaq Desde Setembro: O Nasdaq sofreu mais entre os principais índices, caindo 3,25% na semana, seu pior desempenho desde setembro. Isso foi acompanhado pelo S&P 500 e pelo Dow, que caíram 1,52% e 0,59%, respectivamente.
  • Dados de Empregos Mais Fortes do Que o Esperado Afetam Expectativas de Corte de Taxa: A economia dos EUA superou as expectativas, adicionando 216.000 empregos em dezembro, ultrapassando a estimativa do Dow Jones de 170.000. A taxa de desemprego se manteve estável em 3,7%, intensificando a especulação sobre a política de taxa de juros do Federal Reserve.
  • Inflação na Zona do Euro e Vendas no Varejo Alemão Impactam os Mercados Europeus: Na Europa, o índice Stoxx 600 fechou em baixa de 0,1% após as vendas no varejo alemão caírem inesperadamente 2,5% mês a mês. A inflação na zona do euro subiu para 2,9% ao ano em dezembro, complicando a estratégia de decisão de taxa do Banco Central Europeu.
  • FAA Ordena a Paralisação das Aeronaves Boeing 737 Max 9: Após um sério incidente em voo envolvendo uma aeronave da Alaska Airlines, a FAA ordenou a paralisação de mais de 170 aeronaves Boeing 737 Max 9 para inspeção. Tanto a Alaska quanto a United Airlines responderam paralisando suas frotas inteiras de Boeing 737 Max 9. Essa medida de precaução reflete preocupações crescentes com a segurança no setor de aviação.

FX Hoje:

  • Euro Enfrenta Desafios em Meio a Dados de Inflação; Dinâmica do EUR/USD em Foco: O Euro teve uma sessão desafiadora, reagindo aos últimos dados de inflação que mostraram um aumento para 2,9% ao ano em dezembro, em comparação com 2,4% em novembro. Apesar desse aumento, o par EUR/USD experimentou movimentos voláteis, inicialmente caindo para uma mínima de três semanas antes de subir para perto de 1,0940. O par começou o dia sob pressão, caindo da região de 1,1040 e depois flutuando significativamente em resposta aos relatórios econômicos da zona do euro e dos EUA.
  • Libra Esterlina Fortalece Contra o Dólar; Impacto nas Taxas de Hipoteca Observado: O GBP/USD viu um rali no quarto trimestre, se aproximando do importante nível de Fibonacci de 1,2765, que é a retração de 61,8% da venda de 2021/2022. Uma quebra acima desse nível poderia direcionar a atenção para a média móvel de 200 semanas em 1,2900 e a resistência da linha de tendência, potencialmente capacitando os compradores a mirarem 1,3145 e 1,3500. Se o momentum mudar, o par poderá cair em direção a 1,2450, próximo à média móvel de 50 semanas, com potencial para um rebote ou queda adicional até o suporte da linha de tendência em 1,2340. Esse movimento foi impulsionado por dados econômicos positivos e uma recente redução nas taxas de hipoteca do Reino Unido. Uma fraqueza adicional poderia testar as mínimas de outubro e possivelmente levar a 1,1800.
  • Iene Japonês enfraquecido por Dados de Empregos dos EUA; USD/JPY se Aproxima de Nível Importante: O par USD/JPY enfrentou resistência no nível significativo de 152,00, a máxima de 2022, no quarto trimestre, mas não conseguiu quebrar. Apesar de sua tendência geral de alta, uma mudança de viés poderia ocorrer se ele cair abaixo da média móvel de 50 semanas em 141,00, potencialmente levando os preços a 137,50 e depois a um nível importante de Fibonacci em 133,20. Uma quebra poderia direcioná-lo para o suporte da linha de tendência em torno de 130,00 e mais abaixo para 127,33, marcando a retração de 50% do rali de janeiro de 2021 a outubro de 2022. Por outro lado, um cenário otimista vê resistência em 145,30 e depois 148,50. Uma ruptura aqui poderia levar o par à máxima de 2023, com o nível de 158,00 como alvo potencial.
  • Dia Volátil do Dólar Canadense com Relatórios de Mercado de Trabalho Mistos: O Dólar Canadense experimentou volatilidade significativa, inicialmente enfraquecendo em relação ao Dólar dos EUA após o relatório de NFP dos EUA e os dados do mercado de trabalho do Canadá, mas depois se recuperando. O par USD/CAD viu um aumento em direção a 1,3400 após o NFP, seguido por uma reversão acentuada para 1,3290, antes de se estabilizar perto de 1,3360. Os dados mistos e a subsequente reação do mercado destacam a sensibilidade do CAD aos indicadores econômicos da América do Norte.
  • Movimentações nos Títulos do Tesouro Sugerem Reavaliação do Mercado: Os títulos do Tesouro dos EUA caíram, influenciados pelo relatório de empregos dos EUA em dezembro mais forte do que o esperado. Isso levou a um aumento no rendimento dos títulos do Tesouro de 10 anos para uma máxima de 3 semanas, atingindo 4,097%, sugerindo uma reavaliação do cronograma potencial de cortes nas taxas do Fed.
  • Preços do Petróleo sobem em Meio a Tensões no Oriente Médio: A semana testemunhou um notável aumento nos preços do petróleo, influenciado pelas crescentes tensões no Oriente Médio. O West Texas Intermediate (WTI) subiu, encerrando a semana a $73,81 por barril, um aumento de aproximadamente 3%. Da mesma forma, o petróleo Brent teve uma alta, fechando a $78,76 por barril, marcando um ganho de 2,23%. Essa tendência de alta nos preços do petróleo pode ter um impacto significativo nos pares de moedas associados a nações exportadoras de petróleo, potencialmente afetando o sentimento de mercado em relação às moedas vinculadas a commodities.

Movimentos do Mercado:

  • Rally de Bancos Regionais: As ações de bancos regionais testemunharam um crescimento notável, contribuindo para os ganhos mais amplos do mercado. Synchrony Financial (SYF) e Zions Bancorp (ZION) fecharam com alta de mais de 3%. Outros bancos regionais, como Comerica (CMA), KeyCorp (KEY) e Huntington Bancshares (HBAN), também registraram ganhos superiores a 2%.
  • Constellation Brands Supera Expectativas: Constellation Brands (STZ) divulgou um forte terceiro trimestre com um EPS comparável de $3,19, superando a estimativa consensual de $3,03. A ação fechou com alta de mais de 2% depois que a empresa também elevou sua estimativa de fluxo de caixa operacional para o ano inteiro para $2,6 bilhões a $2,8 bilhões, acima da estimativa anterior de $2,4 bilhões a $2,6 bilhões.
  • Carnival Corporation Ganha com Upgrade: Carnival (CCL) viu o preço de suas ações subir mais de 2% depois que a Wells Fargo Securities melhorou a classificação das ações de igual para acima do peso e estabeleceu um preço-alvo de $22, refletindo uma renovada confiança dos investidores no setor de viagens e lazer.
  • Elanco Animal Health Recebe Upgrade Otimista: As ações da Elanco Animal Health (ELAN) dispararam mais de 6% após receberem um upgrade de manter para comprar da Stifel, com um novo preço-alvo de $20.
  • MSCI Inc Enfrenta Pressão de Downgrade: MSCI Inc (MSCI) liderou as perdas no S&P 500, caindo mais de 3% depois que a Raymond James rebaixou a classificação das ações de desempenho superior para desempenho de mercado.
  • Ações de Saúde Gerenciada sob Pressão: As ações de saúde gerenciada enfrentaram tendências de baixa, com Humana (HUM) e UnitedHealth Group (UNH) fechando com queda de mais de 1%, liderando as perdas no Dow Jones Industrials. Elevance Health (ELV) também fechou com queda de quase 1%.
  • Conagra Brands se Adapta a Cortes de Preço-Alvo: O preço das ações da Conagra Brands (CAG) caiu mais de 1% à medida que analistas reduziram seus preços-alvo para as ações em uma média de 3,4% após o relatório de resultados da empresa.
  • Palantir Technologies é Rebaixada: As ações da Palantir Technologies (PLTR) caíram mais de 1% depois que a Jeffries rebaixou a empresa de manter para subperform com um preço-alvo de $13.

Conclusão:

 À medida que encerramos a primeira semana do novo ano, os mercados financeiros refletem uma tapeçaria de complexidades e recalibrações. A quebra da sequência de nove semanas de ganhos nos principais índices, contrastada com um cenário de robusta adição de empregos nos EUA e uma inflação elevada na zona do euro, destaca o equilíbrio intricado que os investidores estão navegando. A dicotomia no desempenho dos setores, desde a força nas ações de companhias aéreas e bancos até as dificuldades do setor de tecnologia e o declínio nos cuidados de saúde gerenciados, ilustra a natureza complexa das dinâmicas de mercado. As flutuações nos valores das moedas, os preços do petróleo respondendo às tensões geopolíticas e as diferentes reações às notícias corporativas também pintam um quadro de uma paisagem econômica em evolução. Os investidores, mais do que nunca, precisam ponderar uma multiplicidade de fatores – desde as políticas dos bancos centrais até os indicadores globais de saúde econômica – em seus processos de tomada de decisão.