El Dow sube a un cierre récord mientras la FED señala próximos recortes de tasas

En un giro de acontecimientos notable que desafió la habitual volatilidad del mercado, el Dow Jones Industrial Average, junto con el S&P 500 y el Nasdaq, se disparó a máximos históricos, impulsado por la última política de la Reserva Federal. El repunte del miércoles se produjo tras la decisión de la FED de mantener las tasas de interés en un máximo de 23 años, al tiempo que proyectaba tres recortes de tasas para fines de 2024, desatando una ola de optimismo en los principales índices bursátiles. Este giro estratégico del banco central, destinado a combatir la inflación al tiempo que apoya el crecimiento económico, ha revivido la confianza de los inversionistas, impulsando ganancias significativas tanto en los sectores tradicionales como en el tecnológico.

Puntos clave:

• El Dow Jones alcanza nuevas cimas con un aumento de 400 puntos: El Dow Jones Industrial Average se disparó 401,37 puntos, o 1,03%, para alcanzar un cierre récord de 39.512,13. Este salto significativo se produjo tras el anuncio de la Reserva Federal de que mantendría las tasas de interés pero señaló tres recortes inminentes para fines de 2024, energizando a los inversionistas.
• El S&P 500 y el Nasdaq Composite establecen récords ante la anticipación de recortes de tasas: El S&P 500 avanzó un 0,89% para cerrar en un máximo histórico de 5.224,62, superando el nivel de 5.200 por primera vez. De manera similar, el Nasdaq Composite experimentó un sólido aumento del 1,25%, terminando el día en 16.369,41, ya que los inversionistas se agruparon en torno a la promesa de menores tasas de interés que beneficiarían a los gigantes tecnológicos y al mercado en general.
• La Reserva Federal mantiene la tasa, con miras a futuros recortes con cautela: A pesar de mantener la tasa de interés estable, la FED anunció planes para tres reducciones de tasas antes de que termine 2024, dependiendo de más evidencia de una inflación más baja, con el objetivo de un enfoque sostenible hacia la meta de inflación del 2%.
• Los mercados europeos y asiáticos responden a las señales globales: Los mercados europeos exhibieron reacciones mixtas, ya que el Stoxx 600 subió ligeramente un 0,02%, en medio de diversos rendimientos sectoriales y la anticipación de la decisión de la FED. Mientras tanto, los mercados asiáticos mostraron un impulso positivo, con el Nikkei 225 superando la marca de 40.000, y los índices Hang Seng y CSI 300 logrando ganancias modestas, reflejando un sentimiento del mercado global cautelosamente optimista antes de la postura de tasas de la FED.
• Se ajustan las proyecciones de inflación y crecimiento económico: La Reserva Federal de EE.UU. revisó al alza sus expectativas de crecimiento económico para el año a 2,1% desde un 1,4% anterior, señalando perspectivas sólidas a pesar de las preocupaciones por la inflación. Mientras tanto, la tasa de inflación del Reino Unido registró una caída mayor a la esperada, hasta el 3,4%, lo que sugiere una disminución de las presiones de precios que podría influir en los ajustes de política monetaria en Europa.
• El Banco Central Europeo señala un posible recorte de tasas en junio: La presidenta del BCE, Christine Lagarde, insinuó una posible reducción de tasas para junio, basando las decisiones futuras en la alineación de la trayectoria inflacionaria con las proyecciones, en medio de las continuas presiones inflacionarias dentro de la Eurozona.
• Precios del oro y del petróleo WTI reaccionan ante la postura acomodaticia de la FED: Los precios del oro se dispararon hacia la región de los 2.180 dólares mientras el dólar estadounidense se debilitaba después del anuncio de la FED, mientras que los precios del petróleo crudo WTI cayeron por debajo de los 81 dólares por barril, reflejando la interacción dinámica entre los mercados de materias primas y las expectativas de política monetaria.

FX Hoy:

• El EUR/USD escala a máximos de varios días: El par EUR/USD experimentó un notable repunte, superando la cifra de 1,0900 en respuesta al debilitamiento del dólar estadounidense. Este movimiento subraya una creciente confianza entre los traders en la posición del euro.

• El GBP/USD se acerca al hito de 1,2800: La libra ganó un terreno sustancial contra el dólar, acercándose al importante nivel de 1,2800. Esta trayectoria ascendente fue impulsada por el retroceso general del dólar estadounidense en todos los frentes, combinado con la anticipación en torno a las próximas decisiones de política del Banco de Inglaterra y los PMI preliminares de manufacturas y servicios de S&P Global.
• El USD/JPY alcanza máximos de mediados de noviembre: El par USD/JPY avanzó a niveles vistos por última vez a mediados de noviembre, alcanzando alrededor de 151,80. Este movimiento refleja la evaluación en curso del reciente cambio de política del Banco de Japón, con los inversionistas observando de cerca los indicadores económicos de Japón y sus implicaciones para las futuras valuaciones de la moneda.
• El dólar canadiense se recupera tras el anuncio de la Fed: El par USD/CAD fue empujado por debajo del nivel de 1,3500. Los pisos técnicos a corto plazo se han observado cerca de 1,3460, lo que indica una posible fase de consolidación para el par, pero también refleja un mayor apetito por el riesgo en el mercado.

Movimientos del Mercado:

• Las aerolíneas ascienden con el respaldo de UBS: El sector aerolíneas experimentó un rally considerable, con American Airlines Group y United Airlines Holdings cerrando con más de un 4% después de que UBS inició la cobertura con una calificación de compra y un objetivo de precio de $19 para American Airlines. Esta perspectiva alcista, junto con un sentimiento positivo similar para Delta Air Lines, Alaska Air Group y Southwest Airlines, refleja la creciente confianza de los inversionistas en la recuperación y rentabilidad de la industria aerolínea.
• Trade Desk y Mobileye entre los mayores ganadores: Trade Desk cerró con más de un 4% después de que Walt Disney anunciara que vendería anuncios a través de la tecnología OpenPath de la empresa, destacando la creciente influencia de la firma de publicidad tecnológica. Además, las acciones de Mobileye subieron más de un 7% después de que se informara que Volkswagen profundizaría su asociación para desarrollar funciones de conducción automatizada.
• Paramount Global toma la delantera: Las acciones de Paramount Global se dispararon, cerrando con más de un 4% después de que The Wall Street Journal informara de una importante oferta de adquisición de $11 mil millones de Apollo Global Management por su estudio de cine y televisión.
• Los traders navegan aguas más altas: Las acciones de los principales traders de cruceros, incluidos Carnival, Royal Caribbean Cruises y Norwegian Cruise Line Holdings, avanzaron (más de un 4%) luego de que Bloomberg Intelligence informara sobre mejores márgenes debido al crecimiento en las reservas anticipadas y las altas tasas de ocupación.
• FMC Corp y PDD Holdings disfrutan de alzas y superan las ganancias: La acción de FMC Corp subió más de un 3% luego de que UBS la elevara a comprar desde neutral, con un nuevo objetivo de precio de $84, reflejando el optimismo sobre su posición en el mercado. PDD Holdings también ganó más de un 3% después de reportar ingresos del cuarto trimestre significativamente por encima de las expectativas.
• Chipotle Mexican Grill anuncia división de acciones: Las acciones de Chipotle apreciaron más de un 3% después de que la junta aprobó una división de acciones de 50 a 1, lo que indica sólidas perspectivas de crecimiento futuro y hace que la acción sea más accesible para un rango más amplio de inversionistas.
• Guess se dispara con sólidos resultados trimestrales: Las acciones de Guess se dispararon un 10% en las operaciones extendidas tras el anuncio de sólidos resultados en el cuarto trimestre. La marca de moda reportó ganancias ajustadas de $2,01 por acción sobre ingresos de $891 millones, superando las predicciones de los analistas de $1,56 por acción en ganancias y $856 millones en ingresos, según LSEG.
• Micron Technology lidera con impresionantes ganancias: Las acciones de Micron Technology se dispararon un 13% después de un desempeño estelar que superó los ingresos proyectados por los analistas. La empresa anunció ingresos de $5.820 millones para su segundo trimestre fiscal y proyectó $6.600 millones para el período actual.
• Five Below enfrenta una caída por no alcanzar las ganancias esperadas: Las acciones del minorista de valor cayeron un 13% después de decepcionar con sus ganancias del cuarto trimestre y una perspectiva menos que optimista. Five Below reportó ganancias de $3,65 por acción sobre ingresos de $1.340 millones, quedándose corto de las estimaciones de los analistas de LSEG de $3,78 por acción en ganancias sobre $1.350 millones de ingresos.

En un testimonio de la resiliencia de los mercados de valores estadounidenses, los principales promedios se dispararon a niveles sin precedentes el miércoles, impulsados por el firme compromiso de la Reserva Federal de recortar las tasas de interés tres veces este año. El Dow Jones Industrial Average, el S&P 500 y el Nasdaq Composite establecieron nuevos máximos de cierre récord, subrayando la confianza del mercado en la capacidad del banco central para encaminar la economía hacia un «aterrizaje suave». Si bien persisten los desafíos, incluida la inflación persistente y las incertidumbres geopolíticas, los inversionistas abrazaron la postura dovish de la FED, alimentando un repunte generalizado que se extendió a múltiples sectores, desde la tecnología y las finanzas hasta los bienes de consumo discrecionales e industriales.