Cổ phiếu Mỹ kết thúc phiên giao dịch sau Lễ Tạ ơn với mức tăng cao hơn, chỉ số Nasdaq tiếp tục đà tăng kéo dài suốt tuần ngay cả khi kết thúc tháng 11 với mức giảm hàng tháng. Sự phục hồi vào cuối tháng của các công ty công nghệ đã giúp ổn định tâm lý chung, được hỗ trợ bởi kỳ vọng gia tăng về việc Cục Dự trữ Liên bang sẽ cắt giảm lãi suất vào tháng 12 và niềm tin mới vào chu kỳ nới lỏng khi bước sang năm mới. Thị trường châu Âu cũng kết thúc tháng với điểm số cao hơn, trong khi giao dịch tại khu vực châu Á – Thái Bình Dương trái chiều khi các nhà đầu tư đánh giá dữ liệu lạm phát mới từ Nhật Bản cùng với sự thay đổi tín hiệu vĩ mô. Giá dầu ổn định đến tăng nhẹ sau khi giao dịch tạm thời bị gián đoạn, và lợi suất trái phiếu Kho bạc Mỹ tăng khi hệ thống CME trở lại hoạt động bình thường sau sự cố trước đó.

Những điểm tin chính:

  • Chỉ số Dow kết thúc phiên giao dịch cao hơn trong phiên ngắn: Chỉ số công nghiệp Dow Jones tăng 289,30 điểm, tương đương 0,61%, chốt phiên ở mức 47.716,42 khi các thị trường Mỹ mở cửa trở lại sau lễ Tạ Ơn cho một ngày giao dịch ngắn hơn. Chỉ số này cũng kết thúc tuần tăng hơn 3%. Mặc dù là một tháng nhiều biến động đối với cổ phiếu, chỉ số Dow đã có tháng tăng thứ bảy liên tiếp, được hỗ trợ bởi sự quan tâm mua vào cuối tháng 11.
  • S&P 500 Mở Rộng Đà Tăng Hàng Tuần: S&P 500 tăng 0,54% đạt mức 6.849,09, thêm gần 4% trong tuần khi các nhà giao dịch ước tính có 80%–85% khả năng Cục Dự trữ Liên bang sẽ cắt giảm lãi suất vào tháng 12. Chỉ số này đã đạt được hiệu suất hàng tháng chút ít tích cực, được hưởng lợi từ việc xoay vòng rộng rãi các ngành vào cuối tháng.
  • Chỉ số Nasdaq tăng điểm nhưng vẫn mất điểm trong tháng: Chỉ số tổng hợp Nasdaq tăng 0,65% lên 23.365,69 và ghi nhận mức tăng hàng ngày thứ năm liên tiếp. Tuy nhiên, chỉ số nặng về công nghệ này vẫn giảm gần 2% trong tháng 11, làm gián đoạn chuỗi bảy tháng tăng điểm do những nghi ngại gia tăng về khả năng sinh lời ngắn hạn của các công ty tập trung vào trí tuệ nhân tạo. Hiệu suất hàng tuần lại mạnh hơn, với Nasdaq tăng hơn 4%.
  • Châu Âu Kết Thúc Tháng Điểm Cao Giữa Những Dữ Liệu Trái Chiều: Các thị trường châu Âu kết thúc phiên giao dịch cao hơn, với chỉ số Stoxx 600 tăng 0.2% khi các sàn giao dịch lớn phục hồi vào cuối tháng. Chỉ số FTSE 100 nhích lên 0.03% lên mức 9720.51, trong khi chỉ số CAC 40 của Pháp tăng 0.3% lên 8,123 và chỉ số FTSE MIB của Ý thêm 0.3% lên 43,357. Chỉ số DAX của Đức tăng khoảng 0.3% lên khoảng 23,840, mức cao nhất kể từ giữa tháng 11. Kỳ vọng lạm phát khu vực đồng Euro tăng nhẹ lên 2.8%, trong khi Pháp công bố tăng trưởng GDP hàng quý mạnh nhất kể từ quý 2 năm 2023 ở mức 0.5%. Thụy Sĩ giảm 0.5%, Ý tăng 0.1%, và doanh số bán lẻ của Đức giảm 0.3% trong bối cảnh điều kiện lao động vẫn yếu nhưng ổn định. Niềm tin công nghiệp của Tây Ban Nha đạt mức cao nhất trong 14 tháng, trong khi các cổ phiếu y tế dẫn đầu mức tăng của châu Âu trong tháng 11, với các nhà sản xuất dược phẩm Roche, Bayer và Abivax vượt trội. Cổ phiếu công nghệ biến động hơn do những lo ngại về định giá liên quan đến AI ảnh hưởng đến các tên tuổi như ASMI và ASML.
  • Thị trường Chứng khoán Châu Á – Thái Bình Dương Trái Chiều khi Lạm Phát Nhật Bản Tăng Nóng: Thị trường chứng khoán Châu Á – Thái Bình Dương có hiệu suất trái chiều. Chỉ số Nikkei 225 của Nhật Bản tăng 0,17% lên 50.253,91 và chỉ số Topix tăng 0,29%, được hỗ trợ bởi mức lạm phát cốt lõi của Tokyo cao hơn dự kiến ở mức 2,8%, củng cố kỳ vọng về một đợt tăng lãi suất tiềm năng trong ngắn hạn. Hàn Quốc chứng kiến sự phân hóa mạnh, với Kospi giảm 1,51% trong khi Kosdaq tăng vọt 3,71% nhờ vào mức tăng mạnh của nhà sản xuất vật liệu pin Enchem. Chỉ số ASX 200 của Úc giảm nhẹ, chỉ số Hang Seng của Hồng Kông giảm 0,34%, và CSI 300 của Trung Quốc tăng 0,25%. GDP của Ấn Độ vượt xa dự báo ở mức 8,2% so với cùng kỳ năm ngoái, trong khi dữ liệu thâm hụt tài chính giữ nguyên ổn định. Đài Loan dự báo mức tăng trưởng nhanh nhất trong 15 năm là 7,37% cho năm 2025, được hỗ trợ bởi nhu cầu xuất khẩu mạnh mẽ do dẫn dắt bởi AI.
  • Giá dầu ổn định khi WTI tăng hơn 1%: Giá dầu Brent gần như không đổi ở mức $63.41, trong khi WTI tăng 1.955% lên mức $59.56 khi giao dịch được tiếp tục sau sự cố tạm dừng của CME. Cả hai chỉ số này đều đang trên đà giảm liên tục trong tháng thứ tư liên tiếp, bị ảnh hưởng bởi dự báo về nguồn cung toàn cầu tăng cao, mặc dù biên lợi nhuận lọc dầu và sự bất định địa chính trị vẫn tiếp tục tạo ra một số hỗ trợ.
  • Lợi suất Kho bạc tăng nhẹ sau sự cố gián đoạn của CME: Lợi suất Kho bạc Mỹ đã tăng nhẹ, với lợi suất kỳ hạn 10 năm ở mức 4.023%, kỳ hạn 30 năm ở mức 4.674%, và kỳ hạn 2 năm ở mức 3.502%. Một sự cố làm mát tại trung tâm dữ liệu của CME đã tạm thời ngừng giao dịch trong phiên trước khi thị trường trở lại bình thường, khiến lợi suất tăng nhẹ vào cuối phiên.

FX Hôm nay:

  • EUR/USD Gặp Khó Khăn Dưới Các Trung Bình Ngắn Hạn: EUR/USD đóng cửa ở mức 1.1602, tăng 0.05%, sau khi giao dịch trong khoảng từ 1.1608 đến 1.1556, với cặp tiền này không thể vượt qua được SMA 50 ngày ở mức 1.1621 hoặc SMA 100 ngày ở mức 1.1644. Cấu trúc rộng hơn vẫn được hỗ trợ bởi SMA 200 ngày đang tăng ở mức 1.1433, nhưng những phiên gần đây đã thấy sự kháng cự liên tục gần mức 1.1700. Giá tiếp tục hợp nhất trong phạm vi hẹp dần, với động lượng suy yếu khi các đỉnh thấp hơn và đáy cao hơn hình thành một cái nêm tiềm năng. Mức kháng cự ngay lập tức nằm ở 1.1621 và 1.1644, trong khi hỗ trợ nằm ở 1.1556 và 1.1500. Một sự bứt phá trên mức 1.1644 sẽ mở ra một đợt di chuyển trở lại mức 1.1700, trong khi một sự giảm bền vững dưới mức 1.1556 có thể dẫn đến một đợt điều chỉnh sâu hơn về mức trung bình 200 ngày.
  • GBP/USD giữ dưới các mức kháng cự quan trọng: GBP/USD kết thúc ở mức 1.3238, giảm 0.01%, sau khi giao dịch trong phạm vi hẹp giữa 1.3255 và 1.3201. Cặp tiền này vẫn dưới mức SMA 50 ngày là 1.3283, SMA 200 ngày là 1.3313 và SMA 100 ngày là 1.3374, giữ xu hướng chính rộng hơn nghiêng về phía giảm. Xu hướng giảm từ cuối tháng 10 vẫn tiếp tục, với các hồi phục bị giới hạn gần khu vực 1.3300. Hành động giá cho thấy động lực tăng giá hạn chế, và người bán tiếp tục thống trị các đợt tăng giá. Mức kháng cự ngay lập tức là 1.3283 và 1.3313, trong khi hỗ trợ nằm ở 1.3201 và mức đỉnh gần đây 1.3000. Một đóng cửa dưới 1.3201 sẽ báo hiệu áp lực giảm giá mới.
  • USD/CAD Rút Lui Dưới Đường SMA 50 Ngày: Cặp tiền USD/CAD đã trải qua áp lực giảm giá đáng kể, giảm 0,38% và đóng cửa ở mức 1,3976, sau khi giao dịch trong khoảng từ 1,3938 đến 1,4051. Nến hàng ngày đã hình thành một đáy thấp hơn rõ ràng, đóng cửa dưới mức SMA 50 ngày ở 1,4002. Dù vậy, cặp tiền này vẫn duy trì trên mức SMA hội tụ 100 ngày ở 1,3888 và SMA 200 ngày ở 1,3921, vốn đã thể hiện là hỗ trợ động trong quá khứ. Xu hướng ngắn hạn đã chuyển sang giảm, được thể hiện qua các đỉnh và đáy thấp hơn gần đây sau khi không duy trì được trên mức 1,4100. Tuy nhiên, xu hướng trung hạn cho thấy một sự điều chỉnh ngang hoặc hơi tăng, với giá chung phần lớn giữ vững trên các đường trung bình động dài hạn từ tháng Tám. Cặp tiền này đã quay lại một phạm vi giao dịch trước đó, với mức 1,4000 hiện đóng vai trò là kháng cự tâm lý quan trọng. Tăng trưởng GDP Q3 mạnh mẽ của Canada, tăng 2,6% hàng năm, cũng đã góp phần vào sức mạnh của đồng CAD. Kháng cự ngay lập tức hiện tại ở mức 1,4002, với hỗ trợ chính ở mức 1,3921.
  • USD/JPY Tạm Ngừng Sau Khi Kiểm Tra Các Mức Cao Gần Đây: USD/JPY đóng cửa ở mức 156.14, giảm 0.09%, giao dịch trong khoảng từ 156.58 đến 155.98 khi cặp tiền tệ này giảm nhẹ xuống dưới các mức cao gần đây. Xu hướng tăng vẫn duy trì vững chắc, với giá nằm trên SMA 50 ngày ở mức 152.53, SMA 100 ngày ở mức 150.11, và SMA 200 ngày ở mức 147.96. Động lượng vẫn dương, mặc dù sự hợp nhất gần vùng kháng cự 157.00 gợi ý một giai đoạn làm mát ngắn. Kháng cự ngay lập tức là tại 156.58 trước mức 157.00, trong khi hỗ trợ nằm ở mức 155.98 và 155.00. Cấu trúc tăng giá vẫn chiếm ưu thế trừ khi giá đóng cửa dưới khu vực giữa 155.
  • Giá vàng tiếp cận mức cao kỷ lục nhờ động lực mạnh: Vàng kết thúc phiên ở mức $4220, tăng 1.39%, sau khi giao dịch trong khoảng từ $4226 đến $4148 và kết thúc gần đỉnh của phạm vi. Kim loại này tiếp tục được hỗ trợ bởi các đường trung bình động tăng mạnh, bao gồm SMA 50 ngày ở mức $4020, SMA 100 ngày ở mức $3723, và SMA 200 ngày ở mức $3454. Động lực vẫn duy trì mạnh mẽ khi người mua đẩy giá tiến gần các mức cao kỷ lục thiết lập vào tháng Mười. Mức kháng cự nằm ở $4226 và sau đó gần $4300, trong khi mức hỗ trợ nằm ở $4148, $4100 và mức trung bình 50 ngày. Việc đóng cửa trên mức $4226 sẽ củng cố xu hướng phá vỡ hướng vào tháng Mười Hai.

Chuyển động thị trường:

  • Các nhà sản xuất chip dẫn đầu đợt tăng giá công nghệ rộng rãi: Các công ty bán dẫn đã vượt trội, với cổ phiếu của Intel tăng hơn 10% để đứng đầu mức tăng trong cả S&P 500 và Nasdaq 100. Sự mạnh mẽ cũng lan rộng trên toàn bộ nhóm, khi Analog Devices, Micron Technology và ARM đều tăng hơn 2%, trong khi Microchip Technology, ASML, Broadcom, Qualcomm, GlobalFoundries, KLA Corp, ON Semiconductor, Texas Instruments và Marvell Technology đều đóng cửa tăng hơn 1%.
  • Cổ phiếu năng lượng tăng nhờ sức mạnh của WTI: Các nhà sản xuất và công ty dịch vụ năng lượng giao dịch cao hơn sau khi dầu WTI tăng hơn 1% lên mức cao nhất trong một tuần. Diamondback Energy tăng hơn 2%, và Devon Energy, ConocoPhillips, Halliburton, Valero Energy, Phillips 66, Exxon Mobil, Marathon Petroleum, Chevron và Occidental Petroleum đều tăng hơn 1%.
  • Cổ phiếu liên kết với tiền điện tử tăng: Cổ phiếu tiếp xúc với tiền điện tử tăng khi Riot Platforms tăng hơn 8% và MARA Holdings tăng hơn 6%. Tâm lý chung cũng hỗ trợ tương tự, với Coinbase Global tăng hơn 3% và Strategy (MSTR) cùng Galaxy Digital Holdings (GLXY) đóng cửa tăng hơn 1%.
  • SanDisk tăng vọt nhờ báo cáo về nhà máy chip Mỹ-Nhật: SanDisk đã tăng hơn 3% sau khi Nikkan Kogyo đưa tin rằng Mỹ và Nhật Bản đang xem xét xây dựng một nhà máy bộ nhớ flash NAND do khu vực công chung hỗ trợ, với SanDisk và Kioxia dự kiến sẽ là các nhà đầu tư chính.
  • Cảnh Báo Hạ Tín Nhiệm Kéo Oracle Xuống: Oracle giảm hơn 1% sau khi Morgan Stanley cảnh báo rằng việc công ty vay nợ gần đây để hỗ trợ mở rộng dựa trên AI có thể ảnh hưởng đến hồ sơ tín dụng của họ.

Các thị trường toàn cầu đã kết thúc tuần và tháng trên một nền tảng ổn định hơn, với chứng khoán Mỹ tiếp tục đà tăng sau Lễ Tạ ơn và châu Âu kết thúc tháng 11 biến động trong vùng tích cực. Châu Á có hiệu suất biến đổi khi nhà đầu tư tiếp thu các tín hiệu lạm phát mạnh hơn từ Nhật Bản và các xu hướng tăng trưởng khu vực khác nhau. Giá dầu nhìn chung ổn định sau một sự gián đoạn giao dịch ngắn ngủi, trong khi lợi suất Kho bạc Mỹ nhích lên vào cuối phiên. Với kỳ vọng về việc Cục Dự trữ Liên bang Mỹ cắt giảm lãi suất vào tháng 12 đã được gắn chặt vào tâm lý, nhà đầu tư bước vào tháng cuối cùng của năm tập trung vào các tín hiệu chính sách, sự bền bỉ của sự phục hồi toàn cầu và liệu các đợt phục hồi gần đây của các tài sản rủi ro có thể tiếp tục cho đến cuối năm hay không.